JAARLIJKS VERSLAG - 31 DECEMBER 2022
Financière d e Tubize
Inhoudsopgave
Manifesto
2
Historiek van Financière de Tubize en UCB
3
Woord van de Voorzitter
4
Onze deelneming op lange termijn: UCB, een biofarmaleider
6
Ons maatschappelijk engagement
7
Belangrijke cijfers
8
Raad van bestuur
10
Onze actie inzake het biofarma-ecosysteem
12
Jaarverslag van de raad van bestuur
14
Verantwoordelijke personen en Verklaring van de raad van bestuur
29
Jaarrekening
30
Verslag van de commissaris over de jaarrekening
49
Agenda van de Aandeelhouder
55
Financière de Tubize NV
Researchdreef 60, 1070 Brussel (België)
Ondernemingsnummer: BE 0403 216 429
www.financiere-tubize.be
Contact: eric.nys@financiere-tubize.be
FINANCIÈRE DE TUBIZE - JAARLIJKS VERSLAG 2022
1
Manifesto
HISTORIQUE
2
Historiek van Financière
de Tubize en UCB
1961
Financière de Tubize wordt voor de
eerste keer aandeelhouder van UCB
1989
UCB lanceert Zyrtec (anti-allergiemedicijn), het eerste medicijn
dat 1 miljard USD omzet bereikt
2000
UCB lanceert Keppra (anti-epilepticum, het eerste medicijn dat rechtstreeks
door UCB in de VS op de markt wordt gebracht en tweede medicijn dat een
omzet van 1 miljard USD bereikt
2005
UCB richt zich op de farmaceutische sector door de verkoop van haar
Film- (2004) en Chemieactiviteiten (2005)
2004
UCB lanceert een vriendelijk OOB (voor €2,3 miljard) op Celltech, een
Brits biofarmaceutisch bedrijf dat eigenaar is van het toekomstige CIMZIA
(reumatoïde artritis en ziekte van Crohn) dat uiteindelijk een omzet van meer
dan 1 miljard USD zal halen) en een bijzonder succesvol onderzoeksplatform
voor monoklonale antilichamen
2006
UCB lanceert een vriendelijk bod (€4,4 miljard) op de Duitse multinationale
farmaceutische groep Schwarz Pharma, die eigenaar is van het toekomstige
Vimpat (epilepsie) en Neupro (Parkinson)
2019
UCB neemt voor €2,2 miljard Ra Pharmaceuticals Inc. over, een Amerikaans
biofarmaceutisch bedrijf dat eigenaar is van ZILUCOPLAN (een peptidenremmer
voor de behandeling van myasthenia gravis) en een nieuw eigen
technologieplatform dat de onderzoekscapaciteit van UCB uitbreidt
1928
Oprichting van UCB
2020
De overname van Handl Therapeutics BV en het partnerschap met Lacerta
Therapeutics versterken de competenties van UCB in gentherapie
2021
UCB lanceert BIMZELX (plaque psoriasis) in Europa en Japan
2022
UCB neemt voor €1,7 miljard Zogenix, Inc.over, een in de VS gevestigd
wereldwijd biofarmaceutisch bedrijf dat behandelingen voor zeldzame ziekten
op de markt brengt en ontwikkelt en eigenaar is van FINTEPLA (een in de VS
goedgekeurde behandeling voor het Lennox-Gastet-syndroom)
1972
UCB lanceert NOOTROPIL (regulator van de hersen functie), dankzij het netwerk
van, hoofdzakelijk Europese, dochterondernemingen die recent zijn opgericht en
die toegang geven tot de specifieke regelgeving van de nationale markten
2002
Na de geleidelijke overname van de
UCB-aandelen van Royale Belge bereikt
het belang van Fiancière de Tubize
in UCB in 2002 40%
1981
Financière de Tubize koop de helft van
de UCB-aandelen in handen van Rhône-
Poulenc, terug, terwijl de andere helft
wordt overgenomen door Royale Belge
2006
Financière de Tubize leent
€100miljoen om UCB te steunen in
de overname van Schwarz Pharma
door deelneming in de
kapitaalverhoging van UCB
1928
Financière de Tubize wordt
ondergebracht bij de familie Janssen
Wie is Financière de Tubize
Financière de Tubize is de referentieaandeelhouder van UCB,
eeninnovatief en wereldwijd biofarmaceutisch bedrijf met
vestiging in België. De vennootschap verenigt rond UCB zowel de
familiale aandeelhouders die afstammen van Emmanuel Janssen,
de stichter, als zij die hun langetermijnvisie delen.
Wat doet Financière de Tubize?
Financière de Tubize combineert sterke familie- en
ondernemerswaarden met financiële vaardigheden en een
grondige expertise in de biofarmaceutische sector om
haar deelneming in UCB op lange termijn te beheren. Via
de betrokkenheid van haar vertegenwoordigers in de raad
van bestuur van UCB, speelt Financière de Tubize in op
ontwikkelingen, bepaalt zij mee de strategische keuzes en
evalueert zij de prestaties van UCB om duurzame financiële
enmaatschappelijke waarde te creëren.
Waartoe draagt Financière de Tubize bij?
- Financière de Tubize genereert een langetermijnrendement
voor haar aandeelhouders en bevordert de betrokkenheid
bij het ondernemingsproject van UCB van de familiale
aandeelhouders en al degenen die hun waarden en visie delen.
- Financière de Tubize biedt UCB de stabiliteit die nodig is
voor groei en langetermijninvesteringen in onderzoek en
ontwikkeling van nieuwe producten ten behoeve van patiënten
met ernstige ziekten.
- Financière de Tubize bevordert de ontwikkeling van een
duurzaam biofarma-ecosysteem in België en wereldwijd.
HISTORIEK VAN FINANCIÈRE DE TUBIZE EN UCB
3
FINANCIÈRE DE TUBIZE - JAARLIJKS VERSLAG 2022
2
Woord van de Voorzitter
Ter herinnering, onze missie is
gebaseerd op 3 hoofdlijnen:
• Onze deelneming in UCB
op lange termijn beheren.
Dankzij de inzet van onze vier
vertegenwoordigers in de raad
van bestuur van UCB, bepalen
wij mee de strategische keuzes
van UCB die het mogelijk zullen
maken nieuwe producten te
ontdekken ten voordele van
patiënten met ernstige ziekten
en UCB verder te laten groeien.
• Op lange termijn een financieel
en maatschappelijk rendement
voor onze aandeelhouders
genereren. Door onze
aandeelhouders, familie
en anderen te verenigen
(en te belonen) rond het
ondernemingsproject van
UCB, bieden wij UCB de nodige
stabiliteit om duurzame
financiële en maatschappelijke
waarde te creëren voor al haar
belanghebbenden, inclusief
onze Vennootschap.
• De ontwikkeling van duurzame
biofarma-ecosystemen
bevorderen in België en
overal waar UCB aanwezig
is. Door de ontwikkeling
van samenwerkende
partnerecosystemen op
verschillende locaties in de
wereld te stimuleren, willen wij
bijdragen tot de verankering
van vaardigheden en banen in
de gemeenschappen waar UCB
actief is.
Wij vervullen onze missie
dankzij u, onze aandeelhouders,
de vaardigheden van
onze bestuurders en ons
operationeel team, maar ook
dankzij de familiewaarden
die ons drijven (Integriteit
- Doorzettingsvermogen -
Uitmuntendheid - Engagement
– “Togetherness”).
Inderdaad, hoewel wij veel
aandacht hebben voor
de gelijkheid van al onze
aandeelhouders, geven de
familiale wortels van onze
Vennootschap het vermogen
om verder te kijken dan het
eenvoudige financiële rendement
op korte termijn. Dit vermogen
om zich op de lange termijn te
richten, zonder de resultaten op
korte termijn te verwaarlozen,
is zeer belangrijk in elke sector
met een lange cyclus, waarvan de
ontwikkeling van geneesmiddelen
er één is.
In 2022 hebben wij
voor €94,5 miljoen aandelen
van UCB verworven, waardoor
onze deelneming op 35,70%
kwam. Dit toont ons vertrouwen
in het langetermijnpotentieel
van UCB en draagt bij tot
de groei van het dividend dat
Financière de Tubize uitkeert
aan haar aandeelhouders.
Zo zal een dividend van € 0,86
per aandeel, bijna 15% hoger dan
het dividend van vorig jaar (dat
zelf met 10,3% steeg ten opzichte
van het voorgaande jaar), u ter
goedkeuring worden voorgelegd
op onze volgende gewone
algemene vergadering.
Wij willen ook bijdragen
aan de maatschappij in het
algemeen, door UCB aan te
moedigen haar impact op de
wereldwijde volksgezondheid
te begrijpen en te ontwikkelen.
Meer specifiek hebben wij met
een bijdrage van € 250k in
2022, opnieuw bijgedragen aan
het UCB Community Health
Fund, dat een aantal lokale
gemeenschapsprojecten
ondersteunt die de zeer
relevante kwestie van de
geestelijke gezondheid van onze
jongeren aanpakken.
Onze sterke betrokkenheid
bij het ondernemingsproject
van UCB brengt ons er ook toe
het belang te benadrukken
van een levendig biofarma-
ecosysteem in België en overal
waar UCB actief is. Daartoe is het
van belang alle belanghebbenden,
en met name de publieke
actoren, bewust te maken van de
internationale omgeving waarin
UCB opereert. Dit betekent dat
een gunstig en stabiel fiscaal
klimaat essentieel is voor het
aantrekken van internationaal
vermaard talent, voor de
kwaliteit van het onderzoek,
voor het rechtvaardigen van
aanzienlijke investeringen in
productiecapaciteit en uiteindelijk
voor alle banen die daarmee
gepaard gaan. Kwaliteitsonderwijs,
met geavanceerde
wetenschappelijke cursussen,
moet ook een prioriteit zijn.
Tot slot wil ik u hartelijk danken
voor uw voortdurende steun
aan onze Vennootschap en ik
hoop dat u ons het genoegen zult
doen onze jaarlijkse algemene
vergadering, die op 28 april 2023
wordt gehouden, bij te wonen.
Gaëtan Hannecart,
Voorzitter van de
raad van bestuur
GAËTAN
HANNECART
VOORZITTER
In 2022 hebben wij voor € 94,5 miljoen
aandelen van UCB verworven, waardoor
onze deelneming op 35,70% kwam.
Dittoont het vertrouwen dat wij hebben
inhet potentieel van UCB op lange termijn.
Het is mij een waar genoegen om mij, als voorzitter van onze
Vennootschap, tot u te richten en ons jaarverslag voor te stellen
dat, zoals u al wel gemerkt zal hebben, is geëvolueerd om u nog
beter te informeren.
“Wij bieden UCB de
nodige stabiliteit om
duurzame financiële en
maatschappelijke waarde
te creëren voor al haar
belanghebbenden, inclusief
onze Vennootschap.”
WOORD VAN DE VOORZITTERFINANCIÈRE DE TUBIZE - JAARLIJKS VERSLAG 2022
4
5
Onze deelneming op lange termijn:
UCB, een biofarmaleider
ONS MAATSCHAPPELIJK ENGAGEMENT
UCB richt zich op de ontdekking
en ontwikkeling van innovatieve
behandelingen om het leven
te veranderen van patiënten
die lijden aan ernstige ziekten die
hun immuunsysteem of centrale
zenuwstelsel aantasten.
UCB is er om mensen met ernstige ziekten de vrijheid te geven
het best mogelijke leven te leiden, vrij van de beperkingen en
onzekerheden gerelateerd aan hun ziekten.
Alle medewerkers van UCB streven ernaar duurzaam te werken
voor hun bedrijf, hun collega’s, de gemeenschappen rondom
hen en de planeet.
Dit zijn de kerncijfers van de groep (genoteerd op Euronext
Brussels - UCB):
€ 5,52
Mia
OPBRENGSTEN
(2021: € 5,78 Mia)
22,8%
RATIO AANGEPASTE
EBITDA/OPBRENGSTEN
(2021: 28%)
30%
RATIO O&O/
OPBRENGSTEN
(2021: 28%)
>3,4
Mio
PATIËNTEN HEBBEN
TOEGANG TOT DE
OPLOSSINGEN DIE UCB
BRENGT
9
ACTIVA IN KLINISCHE
PIJPLIJN
(2021: 7)
-58%
VERMINDERING
CO
2
-EMISSIE
1
(2021: -62%)
8.700
UCB-MEDEWERKERS
WERELDWIJD
(2021: 8.561)
ESG-
ratings
2
SUSTAINALYTICS : 16,8
MSCI : AA
ISS : C+
Ons maatschappelijk engagement
De familiewaarden die ons drijven,
betekenen dat de Objectieve
Ontwikkelingsdoelstellingen van de
Verenigde Naties , die ons de weg
wijzen naar een betere en duurzamere
toekomst voor iedereen, altijd centraal
hebben gestaan.
Onze belangrijkste hefboom inzake ESG (Environment-Society-
Governance) is de bevoegdheid die onze vertegenwoordigers in
de raad van bestuur van UCB kunnen hebben om voorstellen te
doen en aanmoedigingen te geven.
Wij zijn er overigens van overtuigd, zoals uit vele recente studies
blijkt, dat deze prioriteit een positieve invloed zal hebben op de
financiële prestaties die ook voor ons belangrijk zijn.
Sinds 2020 steunen wij ook het Community Health Fund
van UCB, dat kwetsbare mensen met een economische en
gezondheidsachterstand wil helpen in landen waar UCB
vestigingen heeft. Als mondiaal fonds helpt het kwetsbare
mensen zoals raciale en etnische minderheden, kinderen,
ouderen, sociaal-economisch achtergestelden, onverzekerden
of mensen met bepaalde gezondheidsproblemen.
Sinds 2020 heeft Financière de Tubize voor € 1,25 Mio bijgedragen
aan het UCB Community Health Fund dat geestelijke gezondheid
ondersteunt voor kwetsbare jongeren over de hele wereld
Door het Fonds beoogde
oplossingen:
• Therapeutische ondersteuning
• Coaching
• Psycho-sociaal welzijn
• Activiteiten in open lucht
Azië
6 projecten
Oost-Europa
8 projecten
GB & Ierland
14 projecten
België
68 projecten
Zuid-Europa
21 projecten
USA
15 projecten
Mexico & Brazilië
4 projecten
Onderzoek
6 projecten
Canada
1 project
143
PROJECTEN ONDERSTEUND
DOOR HET FONDS
6,5
Mio €
UITGEKEERD DOOR
HET FONDS (2020–2022)
1: CO
2
-emissie die UCB rechtstreeks controleert in vergelijking met de uitgangswaarde in 2015
2: Ratings op datum van publicatie van dit verslag
FINANCIÈRE DE TUBIZE - JAARLIJKS VERSLAG 2022
6
7
Belangrijke cijfers
BELANGRIJKE CIJFERS OVER 5 JAAR 2022 2021 2020 2019 2018
Deelneming in UCB per 31/12
Aantal aandelen UCB aangehouden door Financière de
Tubize
69.440.861 68.387.021 68.076.981
68.076.981 68.076.981
% van het totaal aantal aandelen UCB 35,70 35,16 35,00 35,00 35,00
Aanschaffingswaarde (€ 000)
1.837.687 1.743.221 1.717.992
1.717.992 1.717.992
Beurswaarde (€ 000) 5.108.070 6.862.638 5.751.143 4.826.658 4.853.889
Totaal activa per 31/12 (€ 000) 1.838.806 1.759.151 1.719.025 1.718.518 1.721.778
Eigen vermogen per 31/12 (€ 000) 1.751.620 1.704.731 1.654.513 1.603.714 1.553.451
Bankschulden per 31/12 (€ 000) 47.800 20.000 33.500 86.500 142.500
Solvabiliteit 95,3% 96,9% 96,2% 93,3% 90,2%
Schuldgraad 5% 2% 4% 7% 11%
Winst (€ 000) 85.170 83.602 81.068 79.984 76.977
Bruto-dividend per aandeel (€) 0,86 0,75 0,68 0,62 0,56
Beurskoers per aandeel (€)
Minimum 65,4 75,4 49,8 55,1 58,2
Maximum 100,8 98,2 89 68 69,9
Per 31/12 70,8 90,3 82,6 63,5 60,7
Aantal aandelen 44.512.598 44.512.598 44.512.598 44.512.598 44.548.598
Beurskapitalisatie per 31/12 (€ 000) 3.151.492 4.019.488 3.676.741 2.826.550 2.704.100
Gemiddeld dagelijks volume op Euronext Brussels
(aantal aandelen)
6.747 6.258 12.061 5.862 6.925
Solvabiliteit: Eigen vermogen / Totaal passiva
Schuldgraad: [Totaal passiva – Eigen vermogen – Beleggingen en liquide middelen] / Eigen vermogen
BELANGRIJKE CIJFERS
+15%
EVOLUTIE VAN HET DIVIDEND
VERGELEKEN MET 2021
+9,01%
TOTAL SHAREHOLDER RETURN
GEANNUALISEERD SINDS 10 JAAR
Evolutie van de koers over 10 jaar Evolutie van de koers in 2022
120
100
80
60
40
20
0
120
110
100
90
80
70
60
2013 2014 2015 2016 2017 2018 2018 2019 2020 2021 2022
UCB
FdT
Januari
Februari
Maart
April
Mei
Juni
Juli
Augustus
September
Oktober
November
December
Evolutie van de beurswaarde Dividend/aandeel
8.000.000
6.000.000
4.000.000
2.000.000
0
1,5
1,3
1,1
0,9
0,7
0,5
0,3
0,1
-0,1
3,5%
3,0%
2,5%
2,0%
1,5%
0,5%
0,0%
2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022
Aanschaffingswaarde deelneming UCB
Niet-gerealiseerde meerwaarde
Beurswaarde deelneming UCB
Div/aandeel UCB
Div yield UCB
Div/aandeel FdT
Div Yield FdT
Korting
Total shareholder return UCB/FDT
55%
50%
45%
40%
35%
30%
25%
20%
15%
50%
40%
30%
20%
10%
0%
-10%
-20%
-30%
-40%
2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022
2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022
Korting (%)
FdT UCB
9
FINANCIÈRE DE TUBIZE - JAARLIJKS VERSLAG 2022
8
Raad van bestuur
RAAD VAN BESTUUR
Fiona du Monceau
Lid sinds 2014 • Einde mandaat: 2026
Meer dan 20 jaar ervaring in de
biotechnologische en farmaceutische
industrie • Ondervoorzitter van de
raad van bestuur van UCB. Voorzitter
van het Governance, Nomination and
Remuneration Committee. COO van ExeVir
• Governor van de London Business School
en lid van hun auditcomité tot in 2022 •
MBA aan Harvard Business School en MSc
in Management van Solvay Brussels School
(ULB).
Cédric van Rijckevorsel
Lid sinds 2010 • Einde mandaat: 2025
Meer dan 20 jaar internationale carrière
(België, China, Zwitserland, VK) in de
financiële en banksector, voornamelijk bij
IDS Capital • Lid van de raad van bestuur
van UCB en Barnfin NV • Algemeen
directeur en oprichter van IDS Capital
(Zwitserland en VK) • Handelsingenieur
ISC Saint-Louis. CFA
®
charterholder, CFA
Institute.
Evelyn du Monceau
Lid sinds 1982 • Einde mandaat: 2023
Erevoorzitter van de raad van bestuur
van UCB, lid van de raad van bestuur
gedurende 37 opeenvolgende jaren en
voormalig voorzitter van het Governance,
Nomination and Remuneration Committee.
Voormalig bestuurder bij Solvay NV.
Voormalig lid van de Belgische Commissie
Corporate Governance. Uitvoerend
voorzitter bij Altaï Invest NV • Master in
Toegepaste Economische Wetenschappen
aan de Katholieke Universiteit Leuven.
Prof. Dr. Bruno Holthof
*
Lid sinds 2020 • Einde mandaat: 2025
Carrière in gezondheidszorgmanagement,
waaronder 15 jaar bij McKinsey&Co, en
7 jaar als CEO van de ziekenhuizen van
de universiteit van Oxford. Vennoot bij
EQT Life Sciences. Gasthoogleraar aan
University of Oxford (UK) • Voorzitter van
de raad van bestuur van Tristel. Voorzitter
van de raad van toezicht van het GIMV-
Zorgfonds • Dokter in de geneeskunde
aan de KU Leuven. Doctoraat in
gezondheidseconomie aan de KU Leuven.
MBA aan Harvard Business School.
Charles-Antoine Janssen
Lid sinds 2011 • Einde mandaat: 2023
Meer dan 20 jaar bedrijfservaring,
waaronder UCB, waar hij verschillende
hogere directiefuncties bekleedde • Lid
van de raad van bestuur van UCB en
andere private ondernemingen. Managing
Partner bij Kois NV. Partner en CIO van
verschillende impactfondsen • Onderwijst
maatschappelijk ondernemersschap
en duurzame ontwikkeling aan Solvay
Brussels School • Bachelor in rechten van
de Universiteit van Brussel en Advanced
Management Program (AMP) aan Harvard
Business School.
Edouard Janssen
Lid sinds 2021 • Einde mandaat: 2025
Meer dan 20 jaar ervaring in financiën
en management bij Morgan Stanley en
Solvay • Lid van de raad van bestuur van
Gist Impact. Bestuurder bij Solvay NV.
Ondervoorzitter van de Advisory Board
van Solvay Brussels School. Lid van de
Advisory Board van Insead Hoffmann
Institute. Medeoprichter en voorzitter van
TrustedFamily • MSc in Management aan
Solvay Brussels School (ULB). MBA aan
Insead.
Gaëtan Hannecart
*
Lid sinds 2017, voorzitter sinds 2020 •
Eindemandaat: 2025
Meer dan 25 jaar ervaring in de
vastgoedontwikkelings- en bouwsector
als CEO van Matexi, voorzitter van
het investeringscomité van Matexi, en
voorzitter van de raad van bestuur van
Matexi • Bestuurder bij Groep Louis
Delhaize, N-Side, SIPEF. Medeoprichter
van de vzw Itinera Institute en van
Belgium’s 40 under 40. Voorzitter en
medeoprichter van de vzw YouthStart.
Voorzitter van de vzw Guberna. Lid van
de Senaat van de KU Leuven • Mechanisch
burgerlijk ingenieur aan de KU Leuven en
MBA aan Harvard Business School.
Cyril Janssen
Lid sinds 2008 • Einde mandaat: 2025
Meer dan 20 jaar ervaring als onafhankelijk
adviseur. Bekleedde functies in de
audiovisuele en niet-gouvernementele
sector. Als groot voorstander van het
welzijn van het kind is hij de afgelopen
10 jaar vooral betrokken geweest bij
initiatieven met een grote sociale impact
die erop gericht zijn het leven van
gezinnen te vergemakkelijken • Lid van de
raad van bestuur van UCB en FEJ BV.
Cynthia Favre d’Echallens
Lid sinds 2014 • Einde mandaat: 2026
Internationale beroepservaring op het
gebied van artistieke creatie • Bestuurder
bij Barnfin NV en NV T. d’Echallens
• Artistieke opleidingen in Parijs en
Vevey(CH).
Annick Van Overstraeten
*
Lid sinds 2019 • Einde mandaat: 2023
Meer dan 20 jaar ervaring in de food-
en retailsector. Vandaag CEO van
Pain Quotidien, na 10 jaar CEO te zijn
geweest van Lunch Garden • Lid van het
directiecomité van het VBO (Verbond van
Belgische Ondernemingen), lid van de
raad van bestuur van Euro Shoe Group
en Immobel • Master in de economische
wetenschappen aan de KU Leuven.
* onafhankelijke bestuurder
Eric Cornut
*
Lid sinds 2021 • Einde mandaat: 2026
Heeft meer dan 20 jaar verschillende
directiefuncties bekleed bij Novartis in
Zwitserland en wereldwijd • Bestuurder
bij Menarini Group (voorzitter van de raad
van bestuur), Helsinn Healthcare, Stada
Arzneimittel en FEJ BV (voorzitter van
de raad van bestuur) • Master in rechten,
Berkeley School of law, University of
California (USA). Doctoraat in rechten,
Universität Basel (CH).
FINANCIÈRE DE TUBIZE - JAARLIJKS VERSLAG 2022
10
11
ONZE ACTIE INZAKE HET BIOFARMA-ECOSYSTEEM
Onze actie inzake het
biofarma-ecosysteem
Als betrokken referentieaandeelhouder van UCB heeft Financière de Tubize
als missie de ontwikkeling van een rijk biofarma-ecosysteem te bevorderen
in de hele wereld waar UCB actief is. Wij geloven dat een dergelijk
ecosysteem UCB ondersteunt bij het creëren van waarde voor haar patiënten.
Talenten
Succesvol onderzoek vereist het vermogen om voldoende
talent met de juiste vaardigheden te vinden, aan te trekken
en te ontwikkelen. De aanwezigheid van hoogwaardige
universiteiten met een wetenschappelijke achtergrond in de
nabijheid van de operationele locaties is dan ook van cruciaal
belang.
Het is ook essentieel om de internationale mobiliteit van talent
(en hun familie) naar deze sites te vergemakkelijken, zodat zij
hun knowhow kunnen delen en zo de innovatie binnen het
lokale biofarma-ecosysteem kunnen versnellen.
Via haar participatie in UCB (dat meer dan 8.700 werknemers
en 7 onderzoekscentra wereldwijd heeft) steunt Financière de
Tubize actief de ontwikkeling van het broodnodige talent in de
biofarmaceutische sector.
Partnerschappen
Financière de Tubize besteedt bijzondere aandacht aan
het aanmoedigen van sterke samenwerkingsverbanden die
innovatie bevorderen.
De talrijke partnerschappen van UCB met universiteiten
onderstrepen het belang van de nabijheid tussen deze
universiteiten en de operationele vestigingen van UCB.
UCB bouwt ook langetermijnpartnerschappen op met
patiëntenorganisaties, de industrie en maatschappelijk
relevante organisaties.
Steun van de overheid
Het is ook essentieel dat de overheid een klimaat van
fiscale stabiliteit voor O&O creëert en stimulansen biedt
(en handhaaft) voor de ontwikkeling van het biofarma-
ecosysteem.
Het gaat namelijk om de volgende elementen:
• Fiscale stimuli voor de inzetbaarheid van onderzoekers en
expats, alsmede voor investeringen,
• Stimuleringsmaatregelen voor de ontwikkeling van start-ups
in de biofarmaceutische sector,
• Investeringen in structuren en organisaties om samenwerking
binnen het biofarma-ecosysteem te vergemakkelijken,
• Subsidies voor onderzoeksprogramma’s, ...
FINANCIÈRE DE TUBIZE - JAARLIJKS VERSLAG 2022
12
13
Jaarverslag van de
raad van bestuur
JAARVERSLAG VAN DE RAAD VAN BESTUUR
Dames en heren,
Overeenkomstig de wettelijke en statutaire bepalingen hebben
wij de eer u verslag uit te brengen over het boekjaar 2022 en
rekenschap te geven van ons bestuur van Financière de Tubize
(de ‘Vennootschap’).
1. Overzicht van de ontwikkeling
en de resultaten en van de positie
van de Vennootschap, alsmede een
beschrijving van de voornaamste
risico’s en onzekerheden waarmee zij
geconfronteerd wordt
1.1. Wijzigingen in het referentiestelsel voor
financiële verslaglegging
Tot 31 december 2021 stelden wij u de jaarrekening van Financière
de Tubize voor zowel volgens het IFRS-referentiestelsel als vol-
gens het referentiestelsel van het Belgische boekhoudrecht. De
presentatie volgens IFRS werd op vrijwillige basis gepubliceerd
en vloeide niet voort uit enige wettelijke of reglementaire ver-
plichting.
Het belangrijkste verschil tussen de twee referentiestelsels is
dat de deelneming van de Vennootschap in UCB onder IFRS werd
gepresenteerd volgens de vermogensmutatiemethode, terwijl zij
onder Belgisch boekhoudrecht wordt gepresenteerd tegen his-
torische aanschaffingsprijs.
Na gesprekken met veel van onze aandeelhouders hebben wij
begrepen dat de vermogensmutatiemethode geen relevante infor-
matie is voor de lezer van onze jaarrekening, die vooral geïnte-
resseerd is in de reële waarde van onze deelneming en het effect
daarvan op de activa van onze Vennootschap.
Daarom hebben wij besloten onze jaarrekening per
31 december 2022 uitsluitend overeenkomstig het Belgische
boekhoudrecht te publiceren, en deze te vervolledigen met aan-
vullende toelichtingen die nuttig zijn voor een goed begrip van
onze activiteit door al onze belanghebbenden.
1.2. Belangrijke gebeurtenissen van het
boekjaar2022
Dividenden – Financière de Tubize heeft het door UCB over het
boekjaar 2021 uitgekeerde dividend ontvangen (€ 89 miljoen) en
heeft aan haar aandeelhouders haar eigen dividend over het boek-
jaar 2021 betaald (€ 33,4 miljoen). Het aan de AV van 28 april 2023
voorgestelde dividend bedraagt € 0,86 per aandeel, een stijging
met 14,67% ten opzichte van vorig jaar.
Schulden – In 2022 heeft de Vennootschap nog eens € 27,8 miljoen
opgenomen op de beschikbare kredietlijnen van € 350 miljoen,
om bijkomende aandelen van UCB te kopen. De bankschulden
van de Vennootschap bedragen bijgevolg € 47,8 miljoen op
31 december 2022.
Aankoop van aandelen UCB - De Vennootschap heeft in 2022
1.053.840 aandelen van UCB gekocht, tegen een gemiddelde
koers van € 89,64 en voor een totaal bedrag van € 94,47 miljoen.
Daarmee heeft ze haar deelneming in UCB van 35,16% op
31 december 2021 tot 35,70% gebracht op 31 december 2022.
1.3. Impact van de Covid-19-pandemie en van de
invasie in Oekraïne door Rusland
De COVID-19-pandemie (en haar economische gevolgen) en de
invasie in Oekraïne door Rusland hebben in 2022 geen significante
impact gehad op de activiteiten en de jaarrekening van de Ven-
nootschap. De Vennootschap is in feite een mono-holding waar-
van de enige investering een belang is in UCB en heeft daarom
geen commerciële of industriële activiteit. De Vennootschap blijft
aandachtig de ontwikkelingen van zowel de Covid-19-pandemie
als van het conflict in Oekraïne volgen om de potentiële financiële
impact op de Vennootschap en/of op de resultaten van UCB te
beoordelen. In dit verband moet worden verwezen naar de inhoud
van jaarlijks financieel verslag 2022 van UCB.
1. Overzicht van de ontwikkeling en de resultaten en van de positie van de
Vennootschap, alsmede een beschrijving van de voornaamste risico’s en
onzekerheden waarmee zij geconfronteerd wordt
15
1.1. Wijzigingen in het referentiestelsel voor financiële verslaglegging 15
1.2. Belangrijke gebeurtenissen van het boekjaar 2022 15
1.3. Impact van de Covid-19-pandemie en van de invasie in Oekraïne
doorRusland
15
1.4. Balans en resultatenrekening op 31 december 16
1.5. Kasstroomoverzicht 17
1.6. Toelichtingen 18
2. Voornaamste risico’s en preventieve maatregelen 20
3. Gebeurtenissen na het einde van het boekjaar 21
4. Omstandigheden die de ontwikkeling van de Vennootschap aanmerkelijk
kunnen beïnvloeden
21
5. Onderzoek en ontwikkeling 21
6. Bijkantoren 21
7. Overige gegevens vereist door het Wetboek van vennootschappen en
verenigingen (WVV)
21
8. Financiële instrumenten 21
9. Onafhankelijkheid en deskundigheid op het gebied van boekhouding en audit
van ten minste één lid van het auditcomité
21
10. Verklaring inzake deugdelijk bestuur 21
10.1 Referentiecode 21
10.2 Afwijkingen van de Code 21
10.3 Belangrijkste kenmerken van de interne controle- en
risicobeheersystemen
22
10.4 Bijkomende informatie opgelegd door het koninklijk besluit van
14november 2007
23
10.5 Samenstelling en werking van de raad van bestuur 26
10.6 Diversiteitsbeleid 27
10.7 Remuneratieverslag 2022 27
FINANCIÈRE DE TUBIZE - JAARLIJKS VERSLAG 2022
14
15
1.5. Kasstroomoverzicht
€ 000 2022 2021
Vergoeding bestuurders en aanwezigheidsvergoedingen (564) (381)
Vergoeding directeur & adj. (226) (213)
Vergoeding commissaris (23) (16)
Honoraria dienstverleners (647) (414)
Bijdragen (152) (138)
Betaling diensten (228) -
Betaling kosten (20) -
Donation (250) -
Voorschoten - (1)
Kasstromen uit operationele activiteiten (2.110) (1.163)
Ontvangen dividenden 89.033 86.458
Verwerving van UCB-aandelen (94.744) (25.263)
Jaarlijkse belasting op effectenrekeningen (2) (36)
Kasstromen uit investeringsactiviteiten (5.713) 61.159
Betaalde dividenden (33.380) (30.269)
Terruggevorderde bronbelasting - (11)
Betaalde rente en commissie (1.361) (1.271)
Terugbetaling bankleningen (60.000) (67.500)
Opname voorschotten op kredietlijnen 87.800 54.000
Bankkosten (67) (28)
Betaling dividenden vroegere jaren - -
Kasstromen uit debriefsactiviteiten tenslotte (7.008) (45.079)
Total kasstrom (14.831) 14.917
Geldmiddelen en kasequivalenten begin van de periode 15.900 983
Geldmiddelen en kasequivalenten einde van de periode 1.069 15.900
1.4. Balans en resultatenrekening op 31 december
Samenvattende resultatenrekening
€ 000 Noten 2022 2021
Dividend UCB 1.6.5 89.033 86.458
Overige opbrengsten 8 -
Kosten van schulden 1.6.2 (1.697) (1.271)
Overige financiële kosten (343) (45)
Overige exploitatiekosten (3) (43)
Algemene kosten 1.6.4 (1.828) (1.497)
Winst vóór belastingen 85.170 83.602
Winstbelastingen 1.6.3 - -
Winst van het boekjaar 85.170 83.602
Samenvattende balans
€ 000 Noten 2022 2021
Deelneming UCB 1.837.687 1.743.221
Geldbeleggingen en liquide
middelen
1.6.1 1.069 15.900
Overige activa 50 30
Totaal activa 1.838.806 1.759.151
Eigen vermogen 1.751.620 1.704.731
Bankleningen 1.6.2 47.800 20.000
Overige schulden 39.386 34.420
Totaal passiva 1.838.806 1.759.151
De winst van het boekjaar evolueert van € 83.602k in 2021
tot € 85.170k in 2022, hetzij een stijging met € 1.568k of 1,88%.
Het van UCB in 2022 ontvangen dividend met betrekking tot
het boekjaar 2021 bedraagt € 89,03 miljoen (bruto-dividend
van € 1,30 per aandeel) tegenover € 86,46 miljoen (€ 1,27 per
aandeel) in het voorgaande boekjaar.
De kosten van schulden stijgen met € 426k van € 1.271k in 2021
tot € 1.697k in 2022. Deze stijging is hoofdzakelijk toe te schrij-
ven aan de nieuwe opnames op de kredietlijnen in het kader van
nieuwe aankopen van aandelen UCB. De gemiddelde kost van de
bankschulden steeg van 1,01% in 2021 tot 1,52% in 2022, als gevolg
van de wereldwijde rentestijging in 2022.
De algemene kosten, met inbegrip van de overige bedrijfskosten,
evolueren van € 1.540k in 2021 tot € 1.831k in 2022. Dit verschil
vloeit voornamelijk voort uit de schenking van € 250k in de loop
van het boekjaar aan UCB Community Health Fund.
Na toepassing van de DBI (Definitief Belaste Inkomsten) aftrek,
die, sinds de wet van 25 december 2017, een vrijstelling van 100%
geniet, heeft de Vennootschap geen belastbare basis in de ven-
nootschapsbelasting.
Deelneming in UCB
De Vennootschap heeft in 2022 1.053.840 aandelen UCB gekocht,
waardoor haar deelneming in het kapitaal van UCB is gestegen van
35,16% op 31 december 2021 tot 35,70% op 31 december 2022. De
deelneming in het kapitaal van UCB is geboekt tegen aanschaf-
fingswaarde voor een bed rag va n € 1.837.687k op 31 december 2022,
tegenover een bedrag van € 1.743.221k op 31 december 2021, hetzij
een gemiddelde aanschaffingswaarde van € 26,46 per aandeel
op 31 december 2022 (€ 25,49 op 31 december 2021). De beurs-
koers van het aandeel UCB bedroeg € 73,56 op 31 december 2022
(€ 100,35 op 31 december 2021).
Eigen vermogen
Het eigen vermogen evolueert van € 1.704.731k op 31 december 2021
tot € 1.751.620k op 31 december 2022. Deze stijging met € 46.889k
vindt haar oorsprong in het resultaat van de periode (€ 85.170k),
gedeeltelijk gecompenseerd door het uit te keren dividend voor
het boekjaar 2022 (€ 38.281k).
De beurskapitalisatie van Financière de Tubize
bedraagt € 3.151.492k op 31 december 2022 (44.512.598 aande-
len tegen € 70,8 tegenover € 4.019.488k op 31 december 2021
(44.512.598 aandelen tegen € 90,3).
De solvabiliteitsratio (eigen vermogen in percent van het totaal
actief) is gedaald van 96,91% op 31 december 2021 tot 95,26% op
31 december 2022.
Bankleningen
De uitstaande bankschuld is gestegen van € 20.000k op
31 december 2021 tot € 47.800k op 31 december 2022. De evo-
lutie van de bevestigde kredietlijnen en hun opnames in de loop
van het boekjaar 2022, is weergegeven in toelichting 1.6.2 bij de
bankleningen. De schuldgraad die de uitstaande bankschuld
berekent in percent van de beurswaarde van de deelneming in
UCB is gestegen van 0,29% op 31 december 2021 tot 0,94% op
31 december 2022, en blijft dus zeer laag en situeert zich ruim-
schoots onder de limiet van 30% die met de bankiers is overeen-
gekomen. De Vennootschap beschikt over kredietlijnen voor een
totaal bedrag van € 350 miljoen, waarvan € 302,2 miljoen nog
niet werd opgenomen op 31 december 2022.
JAARVERSLAG VAN DE RAAD VAN BESTUURFINANCIÈRE DE TUBIZE - JAARLIJKS VERSLAG 2022
16
17
1.6.3 Winstbelastingen
Verband tussen de belastinglasten en boekhoudkundige winst
€ 000 2022 2021
Winst vóór belastingen 85.170 83.602
Toepasselijk belastingtarief 25,00% 25,00%
Theoretische belastingen (21.292) (20.901)
Niet belastbare dividenden
(RDT regeling) 21.292 20.901
Gerapporteerde belastingen - -
1.6.4 Algemene kosten
€ 000 2022 2021
Bestuurdersvergoedingen 408 395
Aanwezigheidsvergoedingen 84 113
Vergoeding directeur & adj. 306 261
Vergoeding commissaris 22 16
Dienstverleners
Boekhouding 203 166
Adviseurs (juridisch, fiscaal, sociaal,
financieel, verzekeringen) 197 287
Euronext 65 61
Euroclear 16 15
FSMA 68 63
Overige 3 44
Openbaarmakingskosten 43 39
Verzekering 45 40
Portaal van de raad 2 2
Diverse kosten (post,
bank, verplaatsingen,
bureelbenodigdheden, …) 118 38
Donatie 250 -
Totaal 1.831 1.540
De stijging met 291k van de algemene kosten vloeit voornamelijk
voort uit de schenking van € 250k in de loop van het boekjaar
aan UCB Community Health Fund.
1.6.5 Dividend
In mei 2022 heeft de Vennootschap een dividend ontvangen van
UCB met betrekking tot het boekjaar 2021 (€ 89.033k) en haar
eigen dividend betaald met betrekking tot datzelfde boekjaar
2021 (€ 33.384k).
De raad van bestuur houdt jaarlijks rekening met verschillende
elementen voor de bestemming van het resultaat, die voorge-
legd wordt aan de gewone algemene vergadering. De essentiële
elementen die het bedrag van het dividend beïnvloeden, zijn de
primauteit van de lange termijn, de afhankelijkheid van de resulta-
ten van de Vennootschap van het door UCB uitgekeerde dividend,
de financiële afspraken en de wens van de aandeelhouders om te
kunnen beschikken over een stabiele vergoeding.
Dit jaar heeft de raad van bestuur heeft besloten om voor het
boekjaar 2022 de uitkering voor te stellen van een dividend
van € 0,86 bruto per aandeel, hetzij een stijging met 14,67% ten
opzichte van het voorgaande boekjaar. Daartoe werd een totaal-
bedrag van € 38.281k als schuld geboekt in de jaarrekening op
31 december 2022.
Als de algemene vergadering van 28 april 2023 de jaarrekening
2022 en de voorgestelde resultaatverwerking goedkeurt, zal het
dividend vanaf 5 mei 2022 betaalbaar worden gesteld in de kan-
toren, zetels en agentschappen van BNP Paribas Fortis, tegen
afgifte van coupon n° 18.
COUPON N°18 DATA
Ex dividend 3 mei 2023
Registratiedatum 4 mei 2023
Betaaldatum 5 mei 2023
1.6. Toelichtingen
1.6.1 Beleggingen en liquide middelen
€ 000 2022 2021
Huidige rekening 1.069 15.900
Totaal 1.069 15.900
Beleggingen en liquide middelen omvatten de zichtrekeningen
die geen materieel risico van waardeverandering in zich dragen.
1.6.2 Bankleningen
Financiering situatie
€ 000 2022 2021
Leningen met variabele rente 47.800 20.000
Niet vervallen interesten 346 41
Totaal 48.146 20.041
De leningen tegen vlottende rente nemen de vorm aan van vaste
voorschotten met een looptijd van minimum 1 maand en maxi-
mum 12 maanden.
Status van de kredietlijnen
€ 000 2022 2021
BEVESTIGDE
LIJNEN
OPNAMES
BESCHIKBARE
LIJNEN
BEVESTIGDE
LIJNEN
OPNAMES
BESCHIKBARE
LIJNEN
BNP 200.000 25.000 175.000 250.000 20.000 230.000
Belfius 150.000 22.800 127.200 100.000 - 100.000
Totaal 350.000 47.800 302.200 350.000 20.000 330.000
De Vennootschap heeft in de loop van het boekjaar haar kre-
dietlijnen vernieuwd voor een totaalbedrag van 350 miljoen om
zichzelf de nodige flexibiliteit te geven om de marktopportuni-
teiten te benutten. Zij heeft hierbij van de gelegenheid gebruik
gemaakt om ze evenwichtiger te verdelen tussen de twee banken:
200 en 150 miljoen in plaats 250 en 100 miljoen voordien. Beide
kredietfaciliteiten werden afgesloten voor een looptijd van 5 jaar,
die onder bepaalde voorwaarden kan worden verlengd. De opna-
mes vinden plaats in de vorm van voorschotten op korte termijn
(tussen 1 maand en 12 maanden) en kunnen worden vernieuwd. Op
31 december 2022 waren de toegestane kredietlijnen opgenomen
voor een bedrag van € 47,8 miljoen.
Zekerheden
De leningen worden gewaarborgd door een pand op 1.186.254
aandelen UCB op 31 december 2022. De boekwaarde van de in
pand gegeven aandelen bedraagt € 31,39 miljoen.
Financiële verbintenissen
De Vennootschap moet de volgende verbintenissen respecteren:
– De zekerheden voor de kredietlijnen bestaan uit een aantal
aandelen UCB waarvan de totale beurswaarde meer dan 150%
bedraagt van de opgenomen kredietlijnen.
– De financiële schulden mogen niet meer bedragen dan 30% van
de reële waarde van de deelneming in UCB; op 31 december 2022
bedroeg deze ratio 0,94%.
Kosten van bankleningen
€ 000 2022 2021
Rentelasten (610) (165)
Reserveringskosten (1.087) (1.105)
Totaal (1.697) (1.270)
De rentelasten op bankleningen evolueren van € 165k in 2021
tot € 610k in 2022, rekening houdend met de verhoging van
de leningen met € 20 miljoen in 2021 tot € 47,8 miljoen in 2022.
De verbintenisvergoedingen op het niet opgenomen gedeelte van
toegezegde kredietlijnen bedragen € 1.087k in 2022 (€ 1.105k in
2021). De vergoeding bedraagt 0,30% op 31 december 2022.
JAARVERSLAG VAN DE RAAD VAN BESTUURFINANCIÈRE DE TUBIZE - JAARLIJKS VERSLAG 2022
18
19
3. Gebeurtenissen na het einde van
het boekjaar
Na de afsluiting van boekjaar 2022 hebben zich geen belangrijke
gebeurtenissen voorgedaan.
4. Omstandigheden die de ontwikkeling
van de Vennootschap aanmerkelijk
kunnen beïnvloeden
De toekomstige resultaten van de Vennootschap hangen af van
(i) het dividend per aandeel dat UCB zal uitkeren, (ii) het aantal
aangehouden UCB aandelen en (iii) de kosten van de bankleningen.
5. Onderzoek en ontwikkeling
De Vennootschap heeft geen activiteiten op het vlak van onder-
zoek en ontwikkeling uitgevoerd.
De activiteiten van UCB op dit vlak worden toegelicht in het
UCB jaarverslag.
6. Bijkantoren
De Vennootschap heeft geen bijkantoren.
7. Overige gegevens vereist door het
Wetboek van vennootschappen en
verenigingen (WVV)
Artikel 3:6, §4, WVV – bepaalde genoteerde vennootschappen
moeten in hun jaarverslag een verklaring van niet-financiële
informatie opnemen. Financière de Tubize valt niet onder de
voorwaarden om aan de bepaling te voldoen. Het maatschappe-
lijk engagement van Financière de Tubize wordt beschreven op
pagina 7 van dit verslag.
Artikel 7:96, §1 en §3, WVV – Tijdens het boekjaar 2022 zijn er
geen omstandigheden geweest waarbij een bestuurder of de
directeur een patrimoniaal belang had dat tegenstrijdig was met
een beslissing of transactie die tot de bevoegdheid behoort van
de raad van bestuur.
Artikel 7:97, §1, 2, 3, en 5, WVV – Tijdens het boekjaar 2022 zijn er
geen transacties of beslissingen geweest zoals bedoeld door deze
bepalingen aangaande belangenconflicten in de betrekkingen met
bepaalde verbonden ondernemingen.
Artikel 7:203, WVV – Aangezien de Vennootschap geen toege-
staan kapitaal heeft, is deze bepaling inzake het gebruik van het
toegestaan kapitaal niet van toepassing.
Artikel 7:226, WVV – De Vennootschap heeft geen eigen aandelen
in onderpand genomen.
8. Financiële instrumenten
De Vennootschap maakte in 2022 geen gebruik van afgeleide
financiële instrumenten.
9. Onafhankelijkheid en deskundigheid op
het gebied van boekhouding en audit van
ten minste één lid van het auditcomité
Op basis van de uitzondering voorzien in artikel 7:99, §3 van het
WVV werden in 2022, net zoals de vorige jaren, de aan het audit-
comité toegewezen functies uitgevoerd door de raad van bestuur
in zijn geheel. De voorzitter van de raad van bestuur, NV Vauban,
vertegenwoordigd door de heer Gaëtan Hannecart, is een onaf-
hankelijk bestuurder in de zin van zowel artikel 7:87, §1 van het
WVV en principe 3.5 van de Corporate Governance Code 2020.
Hij is deskundig op het gebied van boekhouding en audit.
10. Verklaring inzake deugdelijk bestuur
10.1. Referentiecode
Financière de Tubize hanteert de Belgische Corporate Governance
Code 2020 (de ‘Code’) als referentiecode. Deze code kan geraadpleegd
worden op de website www.corporategovernancecommittee.be.
De Vennootschap past geen andere praktijken inzake deugdelijk
bestuur toe naast de desbetreffende Code en de wettelijke vereisten.
Het Corporate Governance Charter van Financière de Tubize
werd aangepast aan de Code en gepubliceerd op de website
www.financiere-tubize.be. Het beschrijft de implementatie door
Financière de Tubize van de aanbevelingen van de Code, rekening
houdend met de specifieke aard van de Vennootschap en volgens
de ‘pas toe of leg uit’ (‘comply or explain’) benadering.
10.2. Afwijkingen van de Code
Gezien de eenvoud van haar werkingsstructuur en het feit dat de
Vennootschap als enig actief een participatie in UCB aanhoudt,
zijn bepaalde principes van de Code niet van toepassing op de
Vennootschap of klaarblijkelijk niet aangepast. Het betreft hoofd-
zakelijk de volgende punten:
– De raad van bestuur van Financière de Tubize heeft geen
gespecialiseerde comités. Met toepassing van de artikelen 7:99,
§3 en 7:100, §3 van het WVV, is de Vennootschap vrijgesteld
van de verplichting om een auditcomité en een remunera-
tiecomité in te stellen. De aan het auditcomité en het remu-
neratiecomité toevertrouwde taken worden uitgevoerd door
de raad van bestuur in zijn geheel. De raad heeft ook geen
benoemingscomité opgericht. De aan het auditcomité en het
remuneratiecomité toevertrouwde taken worden uitgevoerd
door de raad van bestuur in zijn geheel. De raad heeft ook geen
benoemingscomité opgericht. De afwijking op principes 4.1,
4.3, 4.10, 4.17 en 4.19 van de Code wordt gerechtvaardigd door
2. Voornaamste risico’s en preventieve maatregelen
1. Concentratierisico – Dit risico vloeit voort uit de afhankelijk-
heid van de Vennootschap van haar investeringen. Vermits de
enige investering van Financière de Tubize bestaat uit haar
deelneming in UCB, zal zij alert zijn voor elk element dat UCB
ertoe zou brengen haar dividendbeleid te herzien. De raad
van bestuur van Financière de Tubize houdt zich via zijn ver-
tegenwoordigers in de raad van bestuur en het auditcomité
van UCB op de hoogte van de activiteiten en het beheer van
UCB.
2. Marktrisico – Financière de Tubize is blootgesteld aan het
risico op schommelingen van de koers van het aandeel UCB.
Dit risico is inherent aan de activiteiten van de Vennootschap
en maakt deel uit van een langetermijndeelneming in UCB. Er
wordt op toegezien dat de in het kader van de kredietlijnen
aangegane financiële verplichtingen worden nagekomen.
3. Liquiditeitsrisico – Dit risico vloeit voort uit het onvermogen
van een onderneming om aan haar financiële verplichtingen
te voldoen. Om haar verplichtingen na te komen en de finan-
ciële capaciteit te behouden die nodig is om haar investe-
ringsbeleid in haar deelneming uit te voeren, heeft Financi-
ère de Tubize kredietlijnen bedongen voor een totaalbedrag
van € 350 miljoen, waarvan € 150 miljoen voor een periode
van 5 jaar die elk jaar kan worden verlengd, en € 200 miljoen
voor een periode van 5 jaar die 2 keer een jaar kan worden ver-
lengd. Deze kredietlijnen bevatten financiële verbintenissen,
die tweemaal per jaar worden berekend en die grotendeels
binnen de met de bankiers overeengekomen normen vallen.
4. Renterisico – De renteschommelingen kunnen een invloed
hebben op de kosten van de schulden en het kasstroomrende-
ment. De schulden van Financière de Tubize worden op korte
termijn (minder dan een jaar) aangegaan in het kader van haar
kredietlijnen. Indien de schulden op langere termijn zouden
worden aangegaan, zou Financière de Tubize instrumenten
kunnen invoeren om deze schulden af te dekken. De geld-
middelen worden op korte termijn belegd en Financière de
Tubize volgt voortdurend de markt om zich te kunnen aan-
passen aan contextveranderingen.
5. Tegenpartijrisico - Dit risico doet zich voor wanneer een
bancaire tegenpartij haar verplichtingen in het kader van
depositotransacties, afdekking van financiële risico’s, effec-
tentransacties en opnames van kredietlijnen niet nakomt,
waardoor Financière de Tubize een financieel verlies lijdt. De
tegenpartijen van Financière de Tubize zijn Belgische banken
met een notering “hoge gemiddelde kwaliteit”.
6. Operationeel risico - Dit risico ontstaat als gevolg van ontoe-
reikende of falende interne processen of systemen, van men-
selijke tekortkomingen, of nog van externe gebeurtenissen. De
Vennootschap heeft gedetailleerde controles opgezet voor alle
belangrijke processen. De Vennootschap heeft geen personeel.
De verantwoordelijkheid van de leidinggevenden is verzekerd.
7. Juridisch risico - Dit risico is verbonden aan de rechtsevolutie
die aanleiding kan geven tot juridische onzekerheid en tot
moeilijkheden om de rechtsregels te interpreteren. De Raad
van Bestuur doet een beroep op het advies van gespeciali-
seerde advocatenkantoren om op de hoogte te blijven van wij-
zigingen in de wet- en regelgeving en om deskundig advies te
verstrekken over elk onderwerp dat relevant is voor het leven
van de Vennootschap.
8. Compliancerisico - Dit risico is verbonden met de niet-na-
leving van wetten en reglementen. De raad van bestuur doet
regelmatig een beroep op advies van experten in materies van
juridische, fiscale en financiële aard. De Vennootschap heeft
een Dealing Code uitgewerkt met gedetailleerde gedragsregels
om marktmisbruik te voorkomen. Deze regels leggen zekere
verbodsbepalingen op en houden ook een aantal preventieve
maatregelen in.
9. Reputatierisico - Het reputatie- of imagorisico betreft de
impact die een bestuurdersfout kan hebben op het imago van
de Vennootschap. De Vennootschap heeft een systeem van
corporate governance opgezet, gebaseerd op een anticiperend
risicobeheer, aandacht voor alle belanghebbende partijen en
een heldere communicatie van de belangrijke gebeurtenissen.
2
1
9
5 8 7
3
6
4
WAARSCHIJNLIJKHEID
INVLOED
1 2 3 4 5 6 7 8 9 10
10
9
8
7
6
5
4
3
2
1
JAARVERSLAG VAN DE RAAD VAN BESTUUR
FINANCIÈRE DE TUBIZE - JAARLIJKS VERSLAG 2022
20
21
Recht, Boek III, Titel 3, Hoofdstuk 2 en de er mee verband hou-
dende uitvoeringsbesluiten en adviezen van de Commissie voor
Boekhoudkundige Normen). De Vennootschap maakt gebruik van
het softwarepakket Exact Online. De in deze software ingegeven
cijfers worden bewaard op professionele en erkende servers. Al
de documenten die de accountant ontvangt, worden bovendien
gedigitaliseerd en bewaard op de erkende servers van een pro-
fessioneel hostingbedrijf waarvan de betrouwbaarheid van de
interne controlesystemen wordt geauditeerd. Er is een nauwgezet
systeem van back-ups van de op de servers aanwezige gegevens
geïmplementeerd.
De rekeningen opgesteld overeenkomstig het Belgisch boek-
houdreferentiestelsel worden opgesteld door een accountant
aangesteld door de directeur, aan de hand van het door de Balans-
centrale ter beschikking gestelde model. Na controle door de
directeur, goedkeuring door de raad van bestuur en goedkeuring
door de algemene vergadering van aandeelhouders wordt de jaar-
rekening in XBRL-formaat gedeponeerd bij de Balanscentrale.
Deze toepassing bevat overeenstemmingscontroles.
Naast organisatorische maatregelen, zijn specifieke procedures
geïmplementeerd zoals de analytische controle door de direc-
teur/accountant van de saldibalans, het aanleggen van een inven-
tarisdossier met gedetailleerde verantwoording van de saldi en
het aansluiten van rekeningen met externe partijen.
De gedelegeerde verordening (EU) 2018/815 van de Europese
Commissie van 17 december 2018 schrijft voor dat de gecon-
solideerde jaarrekening (IFRS) van vennootschappen waarvan
effecten tot de handel op een gereglementeerde markt zijn toe-
gelaten, moet worden gemarkeerd volgens de vereisten van het
ESEF (“European Single Electronic Format”) door middel van
iXBRL-markeringen. Deze gedelegeerde verordening is in België
van toepassing op jaarverslagen over de jaarrekeningen voor de
boekjaren die starten op 1 januari 2021 of later.
Aangezien de vennootschap niet verplicht is, en derhalve geen
geconsolideerde jaarrekening opstelt, is haar verplichting beperkt
tot het indienen van het jaarlijks financieel verslag in XHTML-for-
maat, zonder markering. Het ESEF-verslag wordt gepubliceerd op
de website van de Vennootschap, alsook op het STORI-platform
dat hiervoor ter beschikking wordt gesteld door de FSMA. Het
ESEF-verslag wordt opgesteld door een accountant aangesteld
door de directeur.
10.4. Bijkomende informatie opgelegd door het
koninklijk besluit van 14 november 2007
Volgende informatie is opgelegd door voormeld koninklijk besluit
aangezien ze eventueel van invloed kan zijn bij de lancering van
een openbare overnamebieding op de Vennootschap.
Aandeelhoudersstructuur
De aandeelhoudersstructuur van Financière de Tubize zoals die
blijkt uit (i) de jaarlijkse kennisgevingen die de Vennootschap
heeft ontvangen overeenkomstig artikel 74, §8 van de wet van
1 april 2007 op de openbare overnamebieding, (ii) de kennisgevin-
gen die de Vennootschap heeft ontvangen overeenkomstig de wet
van 2 mei 2007 betreffende de openbaarmaking van belangrijke
deelnemingen, en (iii) de door leidinggevenden of nauw met hen
verbonden personen verrichte kennisgevingen overeenkomstig
de verordening betreffende marktmisbruik, en rekening hou-
dend met de verdeling van de stemrechten tussen deze aange-
houden in overleg en deze aangehouden buiten overleg, kan per
31 december 2022 als volgt worden samengevat:
€ 000 IN OVERLEG BUITEN OVERLEG TOTAAL
AANTAL % AANTAL % AANTAL %
FEJ BV 8.525.014 19,15% 1.988.800 4,47% 10.513.814 23,62%
Daniel Janssen 5.881.677 13,21% 0 0 5.881.677 13,21%
Altaï Invest NV 4.969.795 11,16% 40.205 0,09% 5.010.000 11,26%
Barnfin NV 3.903.835 8,77% 0 0 3.903.835 8,77%
Jean van Rijckevorsel 11.744 0,03% 0 0 11.744 0,03%
Totaal stemrechten aangehouden door
de leden van het overleg 23.292.065 52,32% 2.029.005 4,56% 25.321.070 56,89%
Overige aandeelhouders - - 19.191.528 43,11% 19.191.528 43,11%
Totaal stemrechten 23.292.065 52,32% 21.220.533 47,67% 44.512.598 100,00%
De BV FEJ, Daniel Janssen, de NV Altaï Invest (gecontroleerd door
Evelyn du Monceau), de NV Barnfin (gecontroleerd door Bridget
van Rijckevorsel) en Jean van Rijckevorsel handelen in overleg.
De leden van het overleg en de nauw met hen verbonden personen
hebben geen directe of indirecte relaties met de Vennootschap
andere dan deze die voortvloeien uit hun statuut van aandeel-
houder en, in voorkomend geval, van bestuurder.
de activiteit van de Vennootschap (hoofdzakelijk het aanhou-
den van een deelneming in UCB NV), de structuur van haar
aandeelhouderschap en de eenvoud van haar werking (geen
uitvoerend bestuurder, geen personeel en haar bestuurders
worden enkel vergoed met vaste vergoedingen).
– De vergoedingen van de bestuurders omvatten geen enkel vari-
abel element dat verband houdt met het resultaat of andere
prestatiecriteria. De bestuurders genieten evenmin vergoe-
dingen in de vorm van aandelen, een recht in aandelenopties
of een extralegaal pensioenstelsel. De afwijking op principe 7.6
van de Code wordt gerechtvaardigd door de specifieke ken-
merken van de Vennootschap en, met name, de afwezigheid
van uitvoerende bestuurders.
– In afwijking op principe 7.9 van de Code, ontvangt de directeur
belast met het dagelijkse bestuur van de Vennootschap geen
aandelen, aandelenopties of enige andere rechten om aandelen
van de Vennootschap te verwerven.
10.3. Belangrijkste kenmerken van de interne
controle- en risicobeheersystemen
De raad van bestuur heeft een proces en een geheel van maat-
regelen opgezet die er met een redelijke zekerheid moeten voor
zorgen dat de strategische doelstellingen worden bereikt (Stra-
tegic), de bedrijfsprocessen effectief en efficiënt verlopen (Ope-
rations), wet- en regelgeving worden nageleefd (Compliance), en
de financiële verslaggeving integer en betrouwbaar is (Reporting).
Jaarlijks beoordeelt de raad van bestuur, in zijn hoedanigheid van
auditcomité, dit intern beheersingssysteem.
Het beheersingssysteem is aangepast aan de beperkte activiteiten
van de Vennootschap en aan haar eenvoudige beheersstructuur.
De maatregelen van interne controle zijn vastgelegd op grond van
de relevante wettelijke bepalingen, de principes van de toepasse-
lijke Corporate Governance Code, de richtlijnen van de Commissie
Corporate Governance en de vijf beheersingscomponenten zoals
uitgewerkt in het internationaal referentiekader COSO (2013).
Vijf beheersingscomponenten
Controle-
omgeving
Integriteit en ethiek; positieve houding ten
opzichte van interne controle; transparante
organisatiestructuur en duidelijke verdeling
van taken en bevoegdheden
Risicoanalyse Identificatie en analyse van de risico’s die de
Vennootschap zouden kunnen hinderen in het
realiseren van haar SOCR-doelstellingen
Controle-
activiteiten
Uitwerken van controleactiviteiten (normen
en procedures) om deze risico’s te beheersen
Informatie en
communicatie
Opzetten van informatie- en
communicatiesystemen om de doelstellingen
kenbaar en opvolgbaar te maken
Monitoring Bewaking en geregelde evaluatie van de
genomen maatregelen
In haar beschrijving van de maatregelen van interne controle en
risicobeheer, maakt de Vennootschap onderscheid tussen de alge
-
mene maatregelen, de specifieke maatregelen inzake risicobeheer
en de specifieke maatregelen met betrekking tot het proces van
de opmaak van de financiële verslaggeving.
Algemene maatregelen
Integriteit en ethische waarden vormen het fundament van de
bedrijfsvoering. Ze zijn geïntegreerd in de organisatie via normen
en procedures (corporate governance, transparantie, remune
-
ratiebeleid, dealing code, belangenconflict, maatschappelijke
verantwoordelijkheid, genderdiversiteit, …).
De missie, de objectieven en de strategie van de Vennootschap
zijn duidelijk verwoord.
Een heldere governancestructuur, gebaseerd op de bepalingen
van het WVV en de principes van de Governance Code aangepast
aan de Vennootschap, is geïmplementeerd.
De verantwoordelijkheden zijn duidelijk afgelijnd met scheiding
van de verantwoordelijkheden van de raad van bestuur en deze
van de directeur, en duidelijke regels inzake handtekeningbe-
voegdheden, bijzondere bevoegdheden en vertegenwoordiging
van de Vennootschap.
Een systeem van interne procedures zorgt voor de naleving van
de wettelijke en reglementaire bepalingen en van beste prak-
tijkvoorbeelden.
Er zijn veiligheidsmaatregelen genomen om de continuïteit en
betrouwbaarheid van de elektronische informatiesystemen te
garanderen.
Specifieke maatregelen inzake risicobeheer
In sectie 2 van huidig jaarverslag worden de risico’s opgesomd
waarmee de Vennootschap kan te maken hebben en wordt uit-
gelegd hoe elk potentieel risico kan worden beheerd.
Specifieke maatregelen inzake het proces van de
opmaak van de financiële verslaggeving
De inhoud van de financiële verslaggeving is eenduidig vastgelegd.
Het jaarlijks verslag omvat (i) de jaarrekening opgesteld overeen-
komstig de in België toepasselijke wettelijke en reglementaire
bepalingen (het “Belgisch boekhoudreferentiestelsel”), (ii) het
jaarverslag van de raad van bestuur, en (iii) de verklaring van de
raad van bestuur over het getrouw beeld van de jaarrekening en
van de uiteenzettingen in het jaarverslag. Het halfjaarlijks financi-
eel verslag omvat (i) de verkorte tussentijdse rekeningen opgesteld
overeenkomstig het Belgisch boekhoudreferentiestelsel, (ii) het
tussentijds verslag van de raad van bestuur, en (ii) de verklaring
van de raad van bestuur over het getrouw beeld van de verkorte
tussentijdse rekeningen.
De boekhouding wordt gevoerd door een accountant erkend
door het ITAA. De accountant beschikt over een gedetailleerd
procedurehandboek om de permanente naleving te waarborgen
van de wettelijke en reglementaire bepalingen met betrekking tot
de boekhouding van ondernemingen (Wetboek van Economisch
JAARVERSLAG VAN DE RAAD VAN BESTUURFINANCIÈRE DE TUBIZE - JAARLIJKS VERSLAG 2022
22
23
De algemene vergadering kan over wijzigingen in de statuten
alleen dan op geldige wijze beraadslagen wanneer de voorgestelde
wijzigingen bepaaldelijk zijn aangegeven in de oproeping en wan-
neer de aanwezigen ten minste de helft van het maatschappelijk
kapitaal vertegenwoordigen. Is de laatste voorwaarde niet ver-
vuld, dan zal een nieuwe vergadering beraadslagen en besluiten
op geldige wijze, ongeacht het door de aanwezige aandeelhouders
vertegenwoordigde deel van het kapitaal.
Een wijziging is alleen dan aangenomen wanneer zij ten min-
ste drie vierden van de stemmen heeft verkregen, behoudens
in de gevallen waar de wet striktere vereisten inzake meerder-
heid oplegt.
Bevoegdheden van de raad van bestuur
De raad van bestuur is het bestuursorgaan van Tubize. De raad
meent dat de monistische governancestructuur het meest
geschikt is voor de werking van de Vennootschap. De raad bekijkt
(minstens om de vijf jaar) of de monistische governancestructuur
het meest geschikt is.
De raad is bevoegd om alle beslissingen te nemen, behoudens
die waarvoor volgens de wet of de statuten alleen de algemene
vergadering bevoegd is.
De raad is verantwoordelijk voor de algemene strategie van de
Vennootschap en de implementatie daarvan.
In het kader van zijn bevoegdheden voert de raad van bestuur
volgende niet limitatieve lijst van taken uit:
– Vastleggen van de strategische objectieven en implementeren
van structuren die het realiseren van deze objectieven moet
mogelijk maken
– Bijeenroepen van de gewone en buitengewone algemene ver-
gaderingen en voorstellen van de agenda’s
– Voorstellen van kandidaten voor de functie van bestuurder,
waaronder ook de onafhankelijke bestuurders, voor goedkeu
-
ring door de algemene vergadering.
– De rekeningen vaststellen en een voorstel van de bestemming
van het resultaat opmaken
– De investeringen goedkeuren
– Opstellen en afsluiten van de financiële staten
– Alle nodige maatregelen nemen om te zorgen voor de inte-
griteit en de tijdige publicatie van de financiële staten en van
andere belangrijke informatie, al dan niet van financiële aard,
die aan de aandeelhouders en aan het publiek in het algemeen
moet worden meegedeeld.
– Ervoor zorgen dat de nodige menselijke, IT en financiële mid-
delen beschikbaar zijn om de Vennootschap in staat te stel-
len haar doelstellingen te bereiken
– Implementeren van maatregelen van interne controle en risi-
cobeheer
– De prestaties van de directeur onderzoeken
– Het communicatiebeleid van de Vennootschap vaststellen en
toezien op de wijze van externe communicatie
– De governancestructuur van de Vennootschap vaststellen (en
deze om de 5 jaar herbekijken)
– Het remuneratiebeleid goedkeuren en dit voorleggen aan de
algemene vergadering
– Toezien op de goede uitvoering van de governanceregels van
de Vennootschap op basis van de principes van de Code.
De raad van bestuur voorziet in de nodige middelen voor de uit-
oefening van zijn functies.
De raad is collegiaal verantwoordelijk ten aanzien van de Ven-
nootschap voor de goede uitoefening van zijn bevoegdheden.
De algemene vergadering van aandeelhouders van 25 april 2018
heeft aan de raad van bestuur de bevoegdheid verleend om, bin-
nen de wettelijke voorwaarden, aandelen van de Vennootschap
te verwerven. Deze bevoegdheid is geldig voor een periode van
vijf jaar te rekenen vanaf de datum van voormelde algemene ver-
gadering. De fractiewaarde van de verkregen aandelen mag niet
hoger zijn dan 20% van het geplaatst kapitaal. De aankopen mogen
gebeuren tegen een koers tussen € 1 en € 200. Bovendien heeft
de algemene vergadering van aandeelhouders van 29 april 2022 de
bevoegdheid verleend aan de raad van bestuur om aandelen van
de Vennootschap te verwerven ter voorkoming van een dreigend
ernstig nadeel voor de Vennootschap.
Belangrijke overeenkomsten die beïnvloed worden
door een wijziging in de controle over de Vennootschap
De Vennootschap is partij in een kredietovereenkomst met BNP
Paribas Fortis NV voor een bedrag van € 200 miljoen. De alge-
mene voorwaarden inzake kredietopening bevatten een clau-
sule die het recht toekent aan BNP Paribas Fortis NV om al haar
gebruiksvormen, en dit zowel voor het benutte als het niet-be-
nutte deel, geheel of gedeeltelijk te schorsen of te beëindigen met
onmiddellijke uitwerking en zonder ingebrekestelling, dit alles in
het geval van substantiële wijziging in de aandeelhoudersstruc-
tuur van Financière de Tubize die een invloed kan hebben op de
samenstelling van de bestuursorganen (en personen belast met
het bestuur en het dagelijks beheer) of op de algehele risicobe-
oordeling van de bank.
De Vennootschap is ook partij in een kredietovereenkomst met
Belfius Bank NV. voor een bedrag van € 150 miljoen. Het Kre-
dietreglement van juni 2012, dat op deze overeenkomst van toe-
passing is, bevat een clausule die aan Belfius Bank NV het recht
toekent om zonder voorafgaand beroep en zonder voorafgaande
ingebrekestelling, de kredietopening geheel of gedeeltelijk te
beëindigen of te schorsen, en dit met onmiddellijke uitwerking
op de dag van de verzending van de brief waarin de beëindiging of
schorsing wordt meegedeeld, dit alles in geval van een wijziging
in het bestuur van Financière de Tubize of als één van de actieve
of hoofdelijk aansprakelijke leden of één van de meerderheids-
aandeelhouders zich terugtrekt of overlijdt.
Kapitaalstructuur
Het kapitaal wordt vertegenwoordigd door 44.512.598 gewone
aandelen. Alle aandelen geven dezelfde rechten op dividend en
op een stem in de algemene vergadering van aandeelhouders.
Beperking van overdracht van effecten
Er zijn geen specifieke beperkingen qua overdracht van effecten
behoudens eventuele wettelijke beperkingen of beperkingen die
zouden kunnen voortvloeien uit aandeelhoudersovereenkomsten.
Bijzondere zeggenschapsrechten
Er zijn geen effecten met bijzondere zeggenschapsrechten.
Mechanisme voor de controle van enig aandelenplan
voor werknemers
Er is geen aandelenplan voor werknemers.
Beperking van de uitoefening van het stemrecht
Er zijn geen beperkingen van de uitoefening van het stemrecht
behalve de wettelijke bepalingen.
Het recht om deel te nemen aan of vertegenwoordigd te zijn op
de algemene vergadering en om er het stemrecht uit te oefenen,
kan slechts verleend worden op grond van de boekhoudkundige
registratie van de aandelen op naam van de aandeelhouder, op de
veertiende dag voor de algemene vergadering om vierentwintig
uur Belgische tijd (hetzij voor de gewone algemene vergadering
die zal plaatsvinden op vrijdag 28 april 2023, vrijdag 14 april 2023,
de “Registratiedatum”), hetzij door hun inschrijving in het register
van de aandelen op naam, hetzij door hun inschrijving op rekening
bij een erkende rekeninghouder of bij een vereffeningsinstelling,
ongeacht het aantal aandelen dat de aandeelhouder bezit op de
dag van de algemene vergadering.
De aandeelhouder moet bovendien melden dat hij/zij deel wil
nemen aan de algemene vergadering. De houders van aandelen
op naam sturen daartoe het ondertekend origineel van het bij
de oproepingsbrief gevoegde kennisgevingsformulier naar de
Vennootschap. De houders van gedematerialiseerde aandelen
sturen een attest naar de Vennootschap dat is opgesteld door
een erkende rekeninghouder of vereffeningsinstelling en waaruit
blijkt met hoeveel aandelen, die op de Registratiedatum op hun
naam op rekening ingeschreven zijn, zij hebben aangegeven te
willen deelnemen aan de algemene vergadering. Het kennisge-
vingsformulier of attest moeten uiterlijk op de zesde dag voor de
datum van de vergadering (hetzij zaterdag 22 april 2023 voor de
gewone algemene vergadering van 2023) toekomen op de maat-
schappelijke zetel van de Vennootschap.
Aandeelhoudersovereenkomsten
De hierna geïdentificeerde aandeelhouders handelen in overleg.
De modaliteiten van dit overleg zijn opgenomen in een aandeel-
houdersovereenkomst. De belangrijkste elementen van deze
overeenkomst kunnen als volgt worden samengevat:
– Het overleg heeft tot doel om, via Financière de Tubize, de
stabiliteit van het aandeelhouderschap van UCB te waarborgen
in het licht van de industriële ontwikkeling op lange termijn
van deze laatste. In dat opzicht beoogt het overleg het door-
slaggevend belang van het familiaal aandeelhouderschap van
Financière de Tubize te bewaren.
– De partijen overleggen inzake de door de algemene vergade-
ring van Financière de Tubize te nemen beslissingen en streven
daarbij, in de mate van het mogelijke, naar een consensus. Zij
zien erop toe afdoende vertegenwoordigd te zijn in de raad
van bestuur van Financière de Tubize. Binnen deze raad en
via hun vertegenwoordigers in de raad van bestuur van UCB,
overleggen zij over de belangrijke strategische beslissingen
aangaande UCB en streven daarbij, in de mate van het moge-
lijke, naar een consensus.
– De partijen informeren elkaar over projecten inzake belang-
rijke aankopen of verkopen van aandelen Financière de Tubize.
Binnen de familie zijn ook voorkoop- en volgrechten voorzien.
Regels voor de benoeming en vervanging van de leden
van de raad van bestuur
De raad van bestuur legt aan de algemene vergadering de benoe-
mingen of hernieuwingen van mandaten van bestuurders voor
die hij voorstelt. De aandeelhouders kunnen zelf ook kandidaten
voorstellen.
De voorstellen tot benoeming preciseren de voorgestelde ter-
mijn voor het mandaat en bevatten alle nuttige informatie over
de professionele kwalificaties van de kandidaat alsook een lijst
van de functies die de voorgestelde bestuurder reeds uitoefent.
De algemene vergadering beslist over de voorstellen met een
meerderheid van de uitgebrachte stemmen.
De bestuurders worden benoemd door de algemene vergadering
voor een periode van 4 jaar. Ze zijn herverkiesbaar. De mandaten
die op vervaldatum zijn gekomen, eindigen na de gewone alge-
mene vergadering die ze niet heeft vernieuwd.
Wanneer een plaats van bestuurder openvalt, kunnen de bestuur-
ders voorlopig in de vacature voorzien. De algemene vergadering
zal op haar eerstvolgende bijeenkomst overgaan tot de definitieve
benoeming.
Een leeftijdslimiet werd vastgelegd op de datum van de jaarlijkse
algemene vergadering die volgt op de vijfenzeventigste verjaardag
van een lid. In voorkomend geval verzaakt de betrokkene aan zijn
of haar mandaat.
Regels voor de wijziging van de statuten
Een wijziging van de statuten vergt een beslissing van de alge-
mene vergadering van aandeelhouders.
JAARVERSLAG VAN DE RAAD VAN BESTUURFINANCIÈRE DE TUBIZE - JAARLIJKS VERSLAG 2022
24
25
De rol van secretaris is toevertrouwd aan de directeur. Onder lei-
ding van de voorzitter zorgt de secretaris voor een goede door-
stroming van informatie binnen de raad van bestuur. Hij facili-
teert de vorming van de bestuurders. De bestuurders kunnen ten
individuele titel een beroep doen op de secretaris. Onder leiding
van de voorzitter brengt de secretaris regelmatig verslag uit over
de wijze waarop de regels en procedures die van toepassing zijn
op de raad, worden nageleefd.
De raad van bestuur komt samen op bijeenroeping door de voor-
zitter of door de bestuurder die hem vervangt, en dit zo vaak de
belangen van de Vennootschap het vereisen. De vergadering moet
bovendien worden bijeengeroepen als tenminste twee bestuur-
ders hierom verzoeken. Behoudens dringende reden wordt iedere
bestuurder acht dagen voor de vergadering schriftelijk opgeroe-
pen met vermelding van de agenda. De raad van bestuur verga-
dert geldig zonder bijeenroeping als alle bestuurders aanwezig of
vertegenwoordigd zijn en akkoord gaan met de agenda.
Tot de belangrijkste onderwerpen die in de loop van het boekjaar
2022 binnen de raad van bestuur werden besproken, behoren: de
opvolging van de prestaties van UCB, de jaarlijkse en halfjaarlijkse
financiële verslaggeving, de voorbereiding van de gewone alge-
mene vergadering van 2022, het budget 2023, diverse aspecten
van de werking van de raad (evaluatie, opleiding), het beheer van
het eigen vermogen en van de bankschulden.
De voorzitter van de raad van bestuur stelt de agenda van de
vergaderingen op, na overleg met de secretaris. Hij ziet er op toe
dat alle bestuurders tijdig dezelfde nauwkeurige en gedetailleerde
informatie krijgen.
De zittingen van de raad van bestuur worden voorgezeten door
de voorzitter of door de bestuurder die hem vervangt.
De raad kan slechts geldig beraadslagen als de meerderheid van
zijn leden aanwezig of vertegenwoordigd is. Het aanwezigheids-
quorum wordt berekend op basis van het aantal bestuurders dat
deelneemt aan de stemming zonder rekening te houden met die-
genen die zich met toepassing van het Wetboek van vennoot-
schappen en verenigingen moeten terugtrekken uit de beraad-
slagingen.
Iedere bestuurder kan bij eenvoudig schrijven of bij volmacht
een lid van de raad aanwijzen om hem of haar te vertegenwoordi-
gen. Geen enkele bestuurder mag evenwel beschikken over meer
dan twee stemmen, de hare of de zijne inbegrepen.
De beslissingen worden genomen bij meerderheid van stemmen;
bij gelijke stemmen is de stem van de voorzitter van de vergade-
ring doorslaggevend.
De beslissingen van de raad van bestuur kunnen genomen worden
bij een schriftelijk uitgebrachte unanieme goedkeuring door alle
bestuurders.
De beraadslagingen van de raad van bestuur worden vastgelegd in
verslagen die bewaard worden in een speciaal register dat wordt
gehouden op de maatschappelijke zetel van de Vennootschap.
Deze verslagen worden getekend door minstens de meerderheid
van de leden die aan de beraadslaging hebben deelgenomen.
Gedurende het boekjaar zijn er geen transacties of contractu-
ele relaties geweest tussen, enerzijds, de bestuurders en/of de
directeur en, anderzijds, de Vennootschap, behoudens deze die
voortvloeien uit hun functie van bestuurder of van directeur.
De raad van bestuur heeft dit jaar een evaluatieoefening uitge-
voerd, waarvoor een beroep werd gedaan op een onafhankelijk
derde persoon.
10.6. Diversiteitsbeleid
De Vennootschap heeft een zeer eenvoudige bestuursstructuur
en geen personeel. Daarom is haar diversiteitsbeleid hoofdza-
kelijk gericht op de samenstelling van haar raad van bestuur. Dit
beleid houdt in dat rekening wordt gehouden met verschillende
elementen, zoals de naleving van de wettelijke vereisten en van
de Code, maar ook de vertegenwoordiging van de referentie-aan-
deelhouders, het samengaan van ervaring en deskundigheid, de
verscheidenheid aan functies, de leeftijd, de overgang naar een
nieuwe generatie, gender, onafhankelijkheid, motivatie, persoon-
lijke kwaliteiten, beschikbaarheid, …
Artikel 7:86, §1 van het W V V, bepaalt dan tenminste één derde van
de leden van de raad van bestuur van een ander geslacht moet
zijn dan dat van de overige leden. Het vereiste minimumaantal
wordt afgerond naar het dichtstbijzijnde gehele getal. De raad van
bestuur voldoet met 7 mannelijke bestuurders en 4 vrouwelijke
bestuurders aan de wettelijke vereisten.
Financière de Tubize neemt overigens, als houder van een stabiele
deelname in UCB, deel aan het diversiteitsbeleid van de raad van
bestuur van UCB.
10.7. Remuneratieverslag 2022
Algemeen
Overeenkomstig artikel 7:100, 63 van het WVV is Financière de
Tubize vrijgesteld van de verplichting om een remuneratieco-
mité in te richten. De aan het remuneratiecomité toegewezen
bevoegdheden worden uitgeoefend door de raad van bestuur in
zijn geheel In die hoedanigheid heeft de raad, overeenkomstig
het besluit van de gewone algemene vergadering van 2017, de
vergoeding van de bestuurders en van de directeur belast met
het dagelijks bestuur voor boekjaar 2022 vastgesteld.
Beleid
De algemene vergadering van aandeelhouders van 26 april 2017
heeft immers, met ingang van het boekjaar 2017 en voor onbe-
paalde termijn, de remuneratie vastgesteld op € 30.000 per jaar
en een aanwezigheidsvergoeding toegekend van € 1.000 per
bijgewoonde vergadering (met inbegrip van de algemene verga-
dering). De vaste vergoeding van de voorzitter van de raad van
bestuur bedraagt het dubbele van deze van de andere bestuur-
Vergoedingen naar aanleiding van een OOB
Er zijn geen overeenkomsten tussen de Vennootschap en haar lei-
dinggevenden die voorzien dat vergoedingen worden betaald
aan leidinggevenden die ontslag nemen of zonder geldige reden
gedwongen worden hun functies stop te zetten ingevolge een
openbare overnamebieding. De Vennootschap heeft bovendien
geen personeel.
10.5. Samenstelling en werking van de raad van
bestuur
Samenstelling en aanwezigheid
Conform de statutaire bepalingen bestaat de raad van bestuur
uit minstens drie leden. De algemene vergadering bepaalt het
aantal bestuurders.
Op heden bestaat de raad uit elf leden (acht vertegenwoordi-
gers van de referentie-aandeelhouders en drie onafhankelijke
bestuurders).
De raad van bestuur vergadert ten minste drie keer per jaar. In 2022
heeft de raad 8 keer vergaderd. De samenstelling en het individuele
aanwezigheidspercentage van de bestuurders op de vergaderingen
van de raad van bestuur zijn samengevat in onderstaande tabel:
NAAM
FUNCTIE
ONAF-
HANKELIJK
UIT-
VOEREND
MANDATE AANWEZIG
BESTUURDERS-
VERGOEDIN-
GEN (€)
AVO Management BV vertegenwoordigd door
Annick Van Overstraeten Lid Ja Neen 2019-23 8/8 8.000
Fiona du Monceau (vanaf 29/04/2022) Lid Neen Neen 2018-22 2/2 2.000
Biofina SRL vertegenwoordigd door
Fiona du Monceau (tot 30/04/2022) Lid Neen Neen 2022-26 6/6 6.000
Charles-Antoine Janssen (tot 29/07/2022) Lid Neen Neen 2019-23 5/5 5.000
BLTB SRL vertegenwoordigd door
Charles-Antoine Janssen (tot 30/07/2022) Lid Neen Neen 2022-23 2/3 2.000
Eric Cornut Lid Neen Neen 2022-26 8/8 8.000
Evelyn du Monceau Lid Neen Neen 2019-23 8/8 8.000
Edouard Janssen (tot 29/04/2022) Lid Neen Neen 2021-25 2/2 2.000
EJ management SRL vertegenwoordigd door
Edouard Janssen (vanaf 30/04/2022) Lid Neen Neen 2022-26 5/6 5.000
Cynthia Favre d’Echallens Lid Neen Neen 2022-26 8/8 8.000
Nikita SRL vertegenwoordigd door Cyril Janssen Lid Neen Neen 2021-25 8/8 8.000
Praksis BV vertegenwoordigd door Bruno Holthof Lid Ja Neen 2021-25 7/ 8 7.000
Cédric van Rijckevorsel Lid Neen Neen 2021-25 8/8 8.000
Vauban NV vertegenwoordigd door Gaëtan Hannecart Voorzitter Ja Neen 2021-25 8/8 8.000
De heer Charles-Antoine Janssen heeft zijn ontslag aangeboden
met ingang op 29 juli 2022 en BLTB BV, vertegenwoordigd door
Charles-Antoine Janssen, werd op die datum gecoöpteerd door de
raad van bestuur. De bevestiging van deze benoeming als bestuur-
der zal worden voorgesteld op de gewone algemene vergadering
van 28 april 2023 voor een periode van 4 jaar die eindigt op de
gewone algemene vergadering van 2027.
Het mandaat van mevrouw Evelyn du Monceau loopt af op de
gewone algemene vergadering van 28 april 2023. Op die vergade-
ring zal worden voorgesteld het mandaat te vernieuwen.
Het mandaat van AVO Management BV, vertegenwoordigd door
mevrouw Annick Van Overstraeten, loopt af op de gewone alge-
mene vergadering van 28 april 2023. Op die vergadering zal
worden voorgesteld het mandaat als onafhankelijk bestuurder
te vernieuwen.
Werking
De raad van bestuur duidt onder zijn leden een voorzitter aan.
Deze coördineert de activiteiten van de raad en zorgt voor de
goede werking ervan. Hij kijkt er met name op toe dat de beste
praktijk inzake corporate governance wordt toegepast in de rela-
ties tussen aandeelhouders, bestuurders en de directeur belast
met het dagelijks bestuur.
JAARVERSLAG VAN DE RAAD VAN BESTUURFINANCIÈRE DE TUBIZE - JAARLIJKS VERSLAG 2022
26
27
ders. Hij ontvangt dezelfde aanwezigheidsvergoeding als de
andere bestuurders.
Deze bedragen zijn exclusief eventuele btw en patronale soci-
ale lasten die ten laste worden genomen door Financière de
Tubize.
De overeenkomst van dienstverlening die de verhoudingen tussen
de directeur en de Vennootschap regelt, voorziet in een remu-
neratie gebaseerd op het aantal gepresteerde uren en in een
jaarlijkse bonus op basis van het bereiken van doelstellingen die
aan het begin van elk boekjaar met de voorzitter van de raad van
bestuur worden overeengekomen.
Remuneraties en andere voordelen toegekend aan
bestuurders in 2022
Overeenkomstig de beslissing van de gewone algemene vergade-
ring bedraagt de vaste vergoeding van elke bestuurder € 30.000
per persoon voor het boekjaar 2022. De vaste vergoeding van de
voorzitter van de raad van bestuur bedraagt € 60.000.
De aanwezigheidsvergoedingen die aan elke bestuurder werden
gestort tijdens boekjaar 2022 (€ 1.000 per vergadering, waarbij
de algemene vergadering wordt beschouwd als een vergadering)
worden weergegeven in de tabel met de samenstelling van de raad.
Remuneraties en andere voordelen toegekend aan de
directeur in 2022
Het directeursmandaat, dat instaat voor de dagelijkse leiding,
wordt uitgeoefend door de vennootschap ENRE SRL, met maat-
schappelijke zetel te Place Obert de Thieusies 1 te 7830 Thori-
court, vertegenwoordigd door Eric Nys.
De vergoeding aan hem voor het dagelijks bestuur ten laste van
het boekjaar 2022 bedraagt € 201.014 (excl. btw).
De remuneratie voor de directeur bestaat uit een vaste vergoeding
van € 1.000 (excl. btw) tot en met 31 juli 2022 en van € 1.200 (excl.
btw) vanaf die datum per gepresteerde dag plus een jaarlijkse
bonus van € 40.000 (excl. btw) die wordt toegekend wanneer de
doelstellingen, vastgesteld in gemeenschappelijk overleg met de
Voorzitter van de raad van bestuur, verwezenlijkt zijn.
De directeur ontvangt geen pensioen of andere voordelen en ont-
vangt ook geen aandelen, aandelenopties of enige andere rechten
om aandelen van Financière de Tubize te verwerven.
De overeenkomst van dienstverlening die de verhouding tussen de
Vennootschap en de directeur regelt, bepaalt dat elk der partijen
deze overeenkomst kan beëindigen met betekening aan de andere
partij van een vooropzeg van drie maanden die ingaat drie werk-
dagen na betekening van de vooropzeg via aangetekend schrijven.
Er wordt geen enkele vergoeding vastgesteld in die overeenkomst.
Remuneraties en andere voordelen toegekend aan de
overige uitvoerende bestuurders of leiders
Vermits de directeur de enige uitvoerende leider is van de Ven-
nootschap, is deze informatie niet van toepassing.
Brussel, 24 februari 2023.
De raad van bestuur
Gaëtan Hannecart, Evelyn du Monceau,
Voorzitter van de Lid van de
raad van bestuur raad van bestuur
Verantwoordelijke personen en
Verklaring van de raad van bestuur
Verantwoordelijke personen
Raad van bestuur
AVO Management BV vertegenwoordigd door
Annick Van Overstraeten Lid
Biofina BV vertegenwoordigd door
Fiona du Monceau Lid
BLTB BV vertegenwoordigd door
Charles-Antoine Janssen Lid
Eric Cornut Lid
Evelyn du Monceau Lid
EJEJ Management BV vertegenwoordigd door
Edouard Janssen Lid
Cynthia Favre d’Echallens Lid
Nikita BV vertegenwoordigd door Cyril Janssen Lid
Praksis BV vertegenwoordigd door Bruno Holthof Lid
Cédric van Rijckevorsel Lid
Vauban NV vertegenwoordigd door
Gaëtan Hannecart Voorzitter
Erevoorzitter
Daniel Janssen
Commissaris
BDO Bedrijfsrevisoren BV
vertegenwoordigd door Christophe Colson
Dagelijks bestuur
ENRE SRL vertegenwoordigd door Eric Nys
Verklaring van de raad van bestuur
Wij verklaren dat, voor zover ons bekend:
– De jaarrekening opgesteld overeenkomstig de toepasselijke
standaarden voor rekeningen, een getrouw beeld geeft van het
vermogen, van de financiële toestand en van de resultaten van
Financière de Tubize;
– Het jaarverslag een getrouw overzicht geeft van de ontwikkeling
en de resultaten van het bedrijf en van de positie van Financière
de Tubize, alsmede een beschrijving van de voornaamste risico’s
en onzekerheden waarmee zij geconfronteerd wordt.
Brussel, 24 februari 2023
De raad van bestuur
Gaëtan Hannecart, Evelyn du Monceau,
Voorzitter van de Lid van de
van bestuur van bestuur
VERANTWOORDELIJKE PERSONEN EN VERKLARING VAN DE RAAD VAN BESTUURFINANCIÈRE DE TUBIZE - JAARLIJKS VERSLAG 2022
28
29
JAARREKENING
FINANCIÈ RE DE TUBIZE – JAARLIJKS FINANCIEEL VERSLAG 2022
1
Jaarrekening
Balans
Activa 2022 2021
Vaste activa 1.837.687.395
1.743.221.049
Immateriële vaste activa -
-
Materiële vaste activa -
-
Overige materiële vaste activa -
-
Financiële vaste activa 1.837.687.395
1.743.221.049
Verbonden ondernemingen 1.837.687.395
1.743.221.049
Deelnemingen -
-
Vorderingen -
-
Vlottende activa 1.118.241
15.929.508
Vorderingen op ten hoogste één jaar 1.361
1.361
Handelsvorderingen -
-
Overige vorderingen 1.361
1.361
Geldbeleggingen -
-
Overige beleggingen -
-
Liquide middelen 1.068.757
15.899.634
Overlopende rekeningen 48.123
28.513
Totaal van de activa 1.838.805.636
1.759.150.557
FINANCIÈ RE DE TUBIZE – JAARLIJKS FINANCIEEL VERSLAG 2022
2
Passiva 2022 2021
Eigen vermogen 1.751.620.353
1.704.731.299
Kapitaal 236.224.992
236.224.992
Geplaatst kapitaal 235.000.000
235.000.000
Herwaarderingsmeerwaarden 1.224.992
1.224.992
Reserves 1.424.129.708
1.379.129.708
Wettelijke reserve 23.500.000
23.500.000
Onbeschikbare reserves 455.591
455.591
Belastingvrije reserves 1.400.174.117
1.355.174.117
Overgedragen winst (verlies) 91.265.653
89.376.599
Schulden 87.185.283
54.419.258
Schulden op meer dan één jaar 86.732.315
54.302.036
Kredietinstellingen -
-
Schulden op ten hoogste één jaar 86.732.315
54.302.036
Financiële schulden 47.800.000
20.000.000
Kredietinstellingen -
-
Handelsschulden 195.931
466.740
Schulden met betrekking tot belastingen, bezoldigingen en sociale lasten 28.500
25.000
Overige schulden 38.707.884
33.810.296
Overlopende rekeningen 452.968
117.222
Totaal van de passiva 1.838.805.636
1.759.150.557
FINANCIÈRE DE TUBIZE - JAARLIJKS VERSLAG 2022
30
31
JAARREKENING
FINANCIÈ RE DE TUBIZE – JAARLIJKS FINANCIEEL VERSLAG 2022
3
Resultatenrekening
Resultatenrekening 2022 2021
Bedrijfsopbrengsten 8.151
-
Andere bedrijfsopbrengsten 8.151
-
Bedrijfskosten 1.830.934
1.540.101
Handelsgoederen, grond- en hulpstoffen -
-
Diensten en diverse goederen 1.828.070
1.497.046
Bezoldigingen -
-
Afschrijvingen -
-
Voorzieningen voor risico's en kosten: toevoegingen -
-
Andere bedrijfskosten 2.864
36.519
Niet-recurrente bedrijfskosten -
6.536
Bedrijfswinst (Bedrijfsverlies) (1.822.783) (1.540.101)
Financiële opbrengsten 89.033.140
86.457.795
Recurrente financiële opbrengsten -
-
Opbrengsten uit financiële vaste activa 89.033.127
86.457.766
Opbrengsten uit vlottende activa -
-
Andere financiële opbrengsten 13
-
Niet-recurrente financiële opbrengsten -
29
Financiële kosten 2.040.469
1.315.381
Recurrente financiële kosten 2.040.469
1.315.381
Kosten van schulden -
-
Andere financiële kosten 343.961
44.633
Niet-recurrente financiële kosten -
-
Winst (Verlies) van het boekjaar vóór belasting 85.169.888
83.602.313
Onttrekking aan de uitgestelde belastingen -
-
Overboeking naar de uitgestelde belastingen -
-
Belastingen op resultat -
-
Belastingen -
-
Regularisering van belastingen en terugneming van voorzieningen voor
belastingen
-
-
Winst (Verlies) van het boekjaar 85.169.888
83.602.313
Onttrekking aan de belastingvrije reserves -
38.567.469
Overboeking naar de belastingvrije reserves -
-
Te bestemmen winst (verlies) van het boekjaar 85.169.888
122.169.783
FINANCIÈ RE DE TUBIZE – JAARLIJKS FINANCIEEL VERSLAG 2022
4
Resultaatverwerking
Resultaatverwerking 2022 2021
Te bestemmen winst (verlies) 174.546.487
167.761.048
Te bestemmen winst (verlies) van het boekjaar 85.169.888
122.169.783
Overgedragen winst (verlies) van het vorige boekjaar 89.376.599
45.591.265
Onttrekking aan het eigen vermogen -
-
aan de inbreng -
-
aan de reserves -
-
Toevoeging aan het eigen vermogen 45.000.000
45.000.000
aan de inbreng -
-
aan de wettelijke reserve -
-
aan de overige reserves 45.000.000
45.000.000
Over te dragen winst (verlies)
91.265.653
89.376.598
Tussenkomst van de vennoten in het verlies -
-
Uit te keren winst 38.280.834
33.384.449
Vergoeding van de inbreng 38.280.834
33.384.449
Bestuurders of zaakvoerders -
-
Werknemers -
-
Andere rechthebbenden -
-
FINANCIÈRE DE TUBIZE - JAARLIJKS VERSLAG 2022
32
33
JAARREKENING
FINANCIÈ RE DE TUBIZE – JAARLIJKS FINANCIEEL VERSLAG 2022
5
Staat van de financiële activa
Ondernemingen met deelnemingsverhouding deelnemingen en
aandelen
2022 2021
Mutaties tijdens het boekjaar
Aanschaffingen 94.466.346
25.228.667
Overdrachten en buitengebruikstellingen -
-
Overboekingen van een post naar een andere -
-
Aanschaffingswaarde per einde van het boekjaar 1.837.687.395
1.743.221.049
Meerwaarden per einde van het boekjaar -
-
Mutaties tijdens het boekjaar -
-
Geboekt -
-
Verworven van derden -
-
Afgeboekt -
-
Overgeboekt van een post naar een andere -
-
Meerwaarden per einde van het boekjaar -
-
Waardeverminderingen per einde van het boekjaar -
-
Mutaties tijdens het boekjaar -
-
Geboekt -
-
Teruggenomen -
-
Verworven van derden -
-
Afgeboekt na overdrachten en buitengebruikstellingen -
-
Overgeboekt van een post naar een andere -
-
Waardeverminderingen per einde van het boekjaar -
-
Niet-opgevraagde bedragen per einde van het boekjaar -
-
Mutaties tijdens het boekjaar -
-
Niet-opgevraagde bedragen per einde van het boekjaar -
-
Nettoboekwaarde per einde van het boekjaar -
-
Ondernemingen met deelnemingsverhouding - vorderingen -
-
Nettoboekwaarde per einde van het boekjaar 1.837.687.395
1.743.221.049
Mutaties tijdens het boekjaar -
-
Toevoegingen -
-
Terugbetalingen -
-
Geboekte waardeverminderingen -
-
Teruggenomen waardeverminderingen -
-
Wisselkoersverschillen -
-
Overige mutaties -
-
Nettoboekwaarde per einde van het boekjaar -
-
Gecumuleerde waardeverminderingen op vorderingen per einde
boekjaar
-
-
FINANCIÈ RE DE TUBIZE – JAARLIJKS FINANCIEEL VERSLAG 2022
6
Inlichtingen omtrent de deelnemingen
Deelnemingen en maatschappelijke rechten in andere ondernemingen
Naam, volledig adres
van de zetel en, zo het
een onderneming naar
belgisch recht betreft,
het
ondernemingsnummer
Aangehouden maatschappelijke
rechten
Gegevens geput uit de laatst beschikbare jaarrekening
Aard Rechtstreeks Dochters
Jaar-
rekening
per
Munt-
code
Eigen vermogen
Netto-
resultaat
Aantal % %
UCB 0403053608
Naamloze vennootschap
Allée de la Recherche 60
1070 Anderlecht
België
Stem-
rechten
69.440.861 35,70 - 31-12-21 EUR 8.955.183.655,00 313.070.627,00
FINANCIÈRE DE TUBIZE - JAARLIJKS VERSLAG 2022
34
35
JAARREKENING
FINANCIÈ RE DE TUBIZE – JAARLIJKS FINANCIEEL VERSLAG 2022
7
Staat van het kapitaal
2022 2021
Kapitaal
Geplaatst kapitaal per einde van het boekjaar 235.000.000
235.000.000
Bedragen
Aantal aandelen
Wijzigingen tijdens het boekjaar - -
Samenstelling van het kapitaal - -
Soorten aandelen - -
Aandelen op naam 32.976.659
33.327.927
Gedematerialiseerde aandelen 11.535.939
11.184.671
Niet-opgevraagd
bedrag
Opgevraagd,
niet-gestort bedrag
Niet-gestort kapitaal
Niet-opgevraagd kapitaal - -
Opgevraagd, niet-gestort kapitaal - -
Aandeelhouders die nog moeten volstorten - -
2022 2021
Eigen aandelen - -
Verplichtingen tot uitgifte van aandelen - -
Toegestaan, niet-geplaatst kapitaal - -
Aandelen buiten kapitaal - -
FINANCIÈ RE DE TUBIZE – JAARLIJKS FINANCIEEL VERSLAG 2022
8
Aandeelhoudersstructuur van de vennootschap op datum van jaarafsluiting
Zoals die blijkt uit de kennisgevingen die de vennootschap heeft ontvangen overeenkomstig artikel 7:225 van het Wetboek
van vennootschappen en verenigingen, artikel 14, 4de lid van de wet van 2 mei 2007 op de openbaarmaking van belangrijke
deelnemingen of artikel 5 van het koninklijk besluit van 21 augustus 2008 houdende nadere regels betreffende bepaalde
multilaterale handelsfaciliteiten.
Naam van de personen die maatschappelijke rechten van
de vennootschap in eigendom hebben, met vermelding
van het adres (van de zetel, zo het een rechtspersoon
betreft) en van het ondernemingsnummer, zo het een
onderneming naar belgisch recht betreft
Aangehouden maatschappelijke rechten
Aantal stemrechten
Aard
Verbonden
aan
effecten
Niet
verbonden
aan effecten
%
Altaï Invest NV
Stemrechten
5.010.000
11,26
0466614441
Avenue de Tervueren 412 bte 13
1150 Woluwe-Saint-Pierre
BELGIË
Barnfin NV
Stemrechten
3.903.835
8,77
0461348628
Avenue de Tervueren 186-188 bte 17
1150 Woluwe-Saint-Pierre
BELGIË
FEJ BV
Stemrechten
10.513.814
23,62
0456059653
Rue Gachard 88 bte 14
1050 Ixelles
BELGIË
Janssen Daniel
Stemrechten
5.881.677
13,21
Chaussée de Bruxelles 110A
1310 La Hulpe
BELGIË
Van Rijckevorsel Jean
Stemrechten
11.744
0,03
Rue Julien Vermeersch 20
1150 Woluwe-Saint-Pierre
BELGIË
FINANCIÈRE DE TUBIZE - JAARLIJKS VERSLAG 2022
36
37
JAARREKENING
FINANCIÈ RE DE TUBIZE – JAARLIJKS FINANCIEEL VERSLAG 2022
9
Staat van de schulden en overlopende rekeningen (passiva)
Uitsplitsing van de schulden met een oorspronkelijke looptijd van
meer dan één jaar, naargelang hun resterende looptijd
2022 2021
Schulden op meer dan één jaar die binnen het jaar vervallen
Financiële schulden 47.800.000
20.000.000
Achtergestelde leningen -
-
Niet-achtergestelde obligatieleningen -
-
Leasingschulden en soortgelijke schulden -
-
Kredietinstellingen -
-
Overige leningen -
-
Handelsschulden -
-
Leveranciers -
-
Te betalen wissels -
-
Vooruitbetalingen op bestellingen -
-
Overige schulden -
-
Totaal der schulden op meer dan één jaar die binnen het jaar vervallen 47.800.000
20.000.000
Schulden met een resterende looptijd van meer dan één jaar doch
hoogstens 5 jaar
Financiële schulden -
-
Achtergestelde leningen -
-
Niet-achtergestelde obligatieleningen -
-
Leasingschulden en soortgelijke schulden -
-
Kredietinstellingen -
-
Overige leningen -
-
Handelsschulden -
-
Leveranciers -
-
Te betalen wissels -
-
Vooruitbetalingen op bestellingen -
-
Overige schulden -
-
Totaal der schulden met een resterende looptijd van meer dan één jaar
doch hoogstens 5 jaar
-
-
Schulden met een resterende looptijd van meer dan 5 jaar
Financiële schulden -
-
Achtergestelde leningen -
-
Niet-achtergestelde obligatieleningen -
-
Leasingschulden en soortgelijke schulden -
-
Kredietinstellingen -
-
Overige leningen -
-
Handelsschulden -
-
Leveranciers -
-
Te betalen wissels -
-
Vooruitbetalingen op bestellingen -
-
Overige schulden -
-
Totaal der schulden met een resterende looptijd van meer dan 5 jaar -
-
FINANCIÈ RE DE TUBIZE – JAARLIJKS FINANCIEEL VERSLAG 2022
10
Gewaarborgde schulden
Gewaarborgde schulden 2022 2021
Door Belgische overheidsinstellingen gewaarborgde schulden
Financiële schulden -
-
Achtergestelde leningen -
-
Niet-achtergestelde obligatieleningen -
-
Leasingschulden en soortgelijke schulden -
-
Kredietinstellingen -
-
Overige leningen -
-
Handelsschulden -
-
Leveranciers -
-
Te betalen wissels -
-
Vooruitbetalingen op bestellingen -
-
Schulden met betrekking tot bezoldigingen en sociale lasten -
-
Overige schulden -
-
Totaal van de door Belgische overheidsinstellingen gewaarborgde
schulden
-
-
Schulden gewaarborgd door zakelijke zekerheden gesteld of
onherroepelijk beloofd op activa van de vennootschap
Financiële schulden 47.800.000
20.000.000
Achtergestelde leningen -
-
Niet-achtergestelde obligatieleningen -
-
Leasingschulden en soortgelijke schulden -
-
Kredietinstellingen 47.800.000
20.000.000
Overige leningen -
-
Handelsschulden -
-
Leveranciers -
-
Te betalen wissels -
-
Vooruitbetalingen op bestellingen -
-
Schulden met betrekking tot belastingen, bezoldigingen en sociale lasten -
-
Belastingen -
-
Bezoldigingen en sociale lasten -
-
Overige schulden -
-
Totaal der schulden gewaarborgd door zakelijke zekerheden gesteld of
onherroepelijk beloofd op activa van de vennootschap
47.800.000
20.000.000
FINANCIÈRE DE TUBIZE - JAARLIJKS VERSLAG 2022
38
39
JAARREKENING
FINANCIÈ RE DE TUBIZE – JAARLIJKS FINANCIEEL VERSLAG 2022
11
Schulden met betrekking tot belastingen, bezoldigingen en sociale lasten
2022 2021
Belastingen (posten 450/3 en 179 van de passiva)
Vervallen belastingschulden -
-
Niet-vervallen belastingschulden -
-
Geraamde belastingschulden -
-
Bezoldigingen en sociale lasten (posten 454/9 en 179 van de passiva)
Vervallen schulden ten aanzien van de Rijksdienst voor Sociale Zekerheid -
-
Andere schulden met betrekking tot bezoldigingen en sociale lasten 28.500
25.000
Overlopende rekeningen
2022 2021
Uitsplitsing van de post 492/3 van de passiva indien daaronder een
belangrijk bedrag voorkomt
Toe te rekenen kosten: Rente 345.843
40.556
Toe te rekenen kosten: Reserveringsprovisie 107.126
76.667
FINANCIÈ RE DE TUBIZE – JAARLIJKS FINANCIEEL VERSLAG 2022
12
Bedrijfskosten
Overige bedrijfskosten
2022 2021
Bedrijfskosten
Werknemers waarvoor de vennootschap een DIMONA-verklaring heeft
ingediend of die zijn ingeschreven in het algemeen personeelsregister
-
-
Totaal aantal op de afsluitingsdatum -
-
Gemiddeld personeelsbestand berekend in voltijdse equivalenten -
-
Aantal daadwerkelijk gepresteerde uren -
-
Personeelskosten -
-
Bezoldigingen en rechtstreekse sociale voordelen -
-
Werkgeversbijdragen voor sociale verzekeringen -
-
Werkgeverspremies voor bovenwettelijke verzekeringen -
-
Andere personeelskosten -
-
Andere bedrijfskosten
Bedrijfsbelastingen en -taksen 2.864
36.519
Andere -
-
Financiële resultaten
Recurrente financiële kosten
Uitsplitsing van de overige financiële kosten
2022 2021
Andere
Bankkosten 43.045 27.529
Niet-gerealiseerd verlies op renteswaps (niet-effectief gedeelte van de
hedgefonds accounting
- (19.795)
Betalingsverschillen - -
Nalatigheidsintresten 22.284 -
Wisselkoersverschil 1.282 2.233
Instapvergoedingen en verkoop van effecten 277.349 34.666
FINANCIÈRE DE TUBIZE - JAARLIJKS VERSLAG 2022
40
41
JAARREKENING
FINANCIÈ RE DE TUBIZE – JAARLIJKS FINANCIEEL VERSLAG 2022
13
Opbrengsten en kosten van uitzonderlijke omvang of uitzonderlijke mate van
voorkomen
Opbrengsten en kosten van uitzonderlijke omvang of uitzonderlijke
mate van voorkomen
2022 2021
Niet-recurrente opbrengsten 8.151 29
Niet-recurrente bedrijfsopbrengsten 8.151 -
Terugneming van afschrijvingen en van waardeverminderingen op immateriële
en materiële vaste activa
-
-
Terugneming van voorzieningen voor niet-recurrente bedrijfsrisico's en kosten -
-
Meerwaarden bij de realisatie van immateriële en materiële vaste activa -
-
Andere niet-recurrente bedrijfsopbrengsten 8.151 -
Niet-recurrente financiële opbrengsten -
29
Terugneming van waardeverminderingen op financiële vaste activa -
-
Terugneming van voorzieningen voor niet-recurrente financiële risico's en
kosten
-
-
Meerwaarden bij de realisatie van financiële vaste activa -
-
Andere niet-recurrente financiële opbrengsten -
29
Niet-recurrente kosten -
6.536
Niet-recurrente bedrijfskosten -
6.536
Niet-recurrente afschrijvingen en waardeverminderingen op oprichtingskosten,
op immateriële en materiële vaste activa
-
-
Voorzieningen voor niet-recurrente bedrijfsrisico's en kosten: toevoegingen
(bestedingen)
-
-
Minderwaarden bij de realisatie van immateriële en materiële vaste activa -
-
Andere niet-recurrente bedrijfskosten -
6.536
Als herstructureringskosten geactiveerde niet-recurrente bedrijfskosten -
-
Niet-recurrente financiële kosten -
-
Waardeverminderingen op financiële vaste activa -
-
Voorzieningen voor niet-recurrente financiële risico's en kosten: toevoegingen
(bestedingen)
-
-
Minderwaarden bij de realisatie van financiële vaste activa -
-
Andere niet-recurrente financiële kosten -
-
Als herstructureringskosten geactiveerde niet-recurrente financiële kosten -
-
FINANCIÈ RE DE TUBIZE – JAARLIJKS FINANCIEEL VERSLAG 2022
14
Belastingen en taksen
Belastingen op het resultaat
Belangrijkste oorzaken van de verschillen tussen de winst vóór belastingen, zoals die blijkt uit de
jaarrekening, en de geraamde belastbare winst
Belastingen op het resultaat 2022 2021
Belastingen op het resultaat van het boekjaar
Verschuldigde of betaalde belastingen en voorheffingen -
-
Geactiveerde overschotten van betaalde belastingen en voorheffingen -
-
Geraamde belastingsupplementen -
-
Belastingen op het resultaat van vorige boekjaren
Verschuldigde of betaalde belastingsupplementen -
-
Geraamde belastingsupplementen of belastingen waarvoor een voorziening werd
gevormd
-
-
Belangrijkste oorzaken van de verschillen tussen de winst vóór
belastingen, zoals die blijkt uit de jaarrekening, en de geraamde
belastbare winst
Definitief belaste inkomsten 89.033.127
86.457.766
2022 2021
Invloed van de niet-recurrente resultaten op de belastingen op het
resultaat van het boekjaar
-
-
Bronnen van belastinglatenties
2022 2021
Bronnen van belastinglatenties
Actieve latenties 151.156.318
147.299.129
Gecumuleerde fiscale verliezen die aftrekbaar zijn van latere belastbare winsten -
-
Andere actieve latenties -
-
Definitief belaste inkomsten 151.156.318
147.299.129
Passieve latenties -
-
Uitsplitsing van de passieve latenties -
-
Belasting op de toegevoegde waarde en belastingen ten laste van derden
Ingehouden bedragen ten laste van derden
Belasting op de toegevoegde waarde en belastingen ten laste van
derden
2022 2021
In rekening gebrachte belasting op de toegevoegde waarde
Aan de vennootschap (aftrekbaar) -
-
Door de vennootschap -
-
Ingehouden bedragen ten laste van derden bij wijze van
Bedrijfsvoorheffing 62.393
45.924
Roerende voorheffing 6.321.509
5.751.851
FINANCIÈRE DE TUBIZE - JAARLIJKS VERSLAG 2022
42
43
JAARREKENING
FINANCIÈ RE DE TUBIZE – JAARLIJKS FINANCIEEL VERSLAG 2022
15
Niet in de balans opgenomen rechten en verplichtingen
Door de vennootschap gestelde of onherroepelijk beloofde
persoonlijke zekerheden als waarborg voor schulden of verplichtingen
van derden
2022 2021
Waarvan
Door de vennootschap geëndosseerde handelseffecten in omloop -
-
Door de vennootschap getrokken of voor aval getekende handelseffecten -
-
Maximumbedrag ten belope waarvan andere verplichtingen van derden door de
vennootschap zijn gewaarborgd
-
-
Zakelijke zekerheden
Zakelijke zekerheden die door de vennootschap op haar eigen activa
werden gesteld of onherroepelijk beloofd als waarborg voor schulden
en verplichtingen van de vennootschap
Hypotheken
Boekwaarde van de bezwaarde activa -
-
Bedrag van de inschrijving -
-
Voor de onherroepelijke mandaten tot hypothekeren, het bedrag waarvoor de
volmachthebber krachtens het mandaat inschrijving mag nemen
-
-
Pand op het handelsfonds
Maximumbedrag waarvoor de schuld is gewaarborgd en waarvoor registratie
plaatsvindt
-
-
Voor de onherroepelijke mandaten tot verpanding van het handelsfonds, het
bedrag waarvoor de volmachthebber krachtens het mandaat tot registratie mag
overgaan
-
-
Pand op andere activa of onherroepelijke mandaten tot verpanding
van andere activa
Boekwaarde van de bezwaarde activa 31.393.102
18.676.066
Maximumbedrag waarvoor de schuld is gewaarborgd -
-
Gestelde of onherroepelijk beloofde zekerheden op nog te verwerven
activa
Bedrag van de betrokken activa -
-
Maximumbedrag waarvoor de schuld is gewaarborgd -
-
Voorrecht van de verkoper
Boekwaarde van het verkochte goed -
-
Bedrag van de niet-betaalde prijs -
-
Andere niet in de balans opgenomen rechten en verplichtingen (met
inbegrip van deze die kunnen worden becijferd)
2022 2021
De uitstaande bankschulden mogen niet meer bedragen dan 30% van de
beurswaarde van de deelneming in UCB.
0,9% 0,003
De solvabiliteitsratio (eigen vermogen ten opzichte van het balanstotaal): moet
groter zijn dan 70%
95% 97%
De zekerheden moeten bestaan uit een aantal aandelen UCB waarvan de totale
beurswaarde hoger is dan 157% van de uitstaande bankleningen
183% 368%
Beschikbare marge op toegestane kredietlijnen 302.200.000
330.000.000
FINANCIÈ RE DE TUBIZE – JAARLIJKS FINANCIEEL VERSLAG 2022
16
Betrekkingen met verbonden ondernemingen, geassocieerde ondernemingen
en de andere ondernemingen waarmee een deelnemingsverhouding bestaat
Verbonden ondernemingen
Verbonden ondernemingen 2022 2021
Financiële vaste activa
Deelnemingen -
-
Achtergestelde vorderingen -
-
Andere vorderingen -
-
Vorderingen
Op meer dan één jaar -
-
Op hoogstens één jaar -
-
Geldbeleggingen
Aandelen -
-
Vorderingen -
-
Schulden
Op meer dan één jaar -
-
Op hoogstens één jaar -
-
Persoonlijke en zakelijke zekerheden
Door de vennootschap gesteld of onherroepelijk beloofd als waarborg voor
schulden of verplichtingen van verbonden ondernemingen
-
-
Door verbonden ondernemingen gesteld of onherroepelijk beloofd als waarborg
voor schulden of verplichtingen van de vennootschap
-
-
Andere betekenisvolle financiële verplichtingen
Financiële resultaten
Opbrengsten uit financiële vaste activa -
-
Opbrengsten uit vlottende activa -
-
Andere financiële opbrengsten -
-
Kosten van schulden -
-
Andere financiële kosten -
-
Realisatie van vaste activa
Verwezenlijkte meerwaarden -
-
Verwezenlijkte minderwaarden -
-
FINANCIÈRE DE TUBIZE - JAARLIJKS VERSLAG 2022
44
45
JAARREKENING
FINANCIÈ RE DE TUBIZE – JAARLIJKS FINANCIEEL VERSLAG 2022
17
Geassocieerde ondernemingen
Geassocieerde ondernemingen 2022 2021
Financiële vaste activa
Deelnemingen -
-
Achtergestelde vorderingen -
-
Andere vorderingen -
-
Vorderingen
Op meer dan één jaar -
-
Op hoogstens één jaar -
-
Schulden
Op meer dan één jaar -
-
Op hoogstens één jaar -
-
Persoonlijke en zakelijke zekerheden
Door de vennootschap gesteld of onherroepelijk beloofd als waarborg voor
schulden of verplichtingen van geassocieerde ondernemingen
-
-
Door geassocieerde ondernemingen gesteld of onherroepelijk beloofd als
waarborg voor schulden of verplichtingen van de vennootschap
-
-
Andere betekenisvolle financiële verplichtingen -
-
Andere ondernemingen waarmee een deelnemingsverhouding bestaat
Financiële vaste activa 1.837.687.395
1.743.221.049
Deelnemingen 1.837.687.395
1.743.221.049
Achtergestelde vorderingen -
-
Andere vorderingen -
-
Vorderingen
Op meer dan één jaar -
-
Op hoogstens één jaar -
-
Schulden
Op meer dan één jaar -
-
Op hoogstens één jaar -
-
FINANCIÈ RE DE TUBIZE – JAARLIJKS FINANCIEEL VERSLAG 2022
18
Financiële betrekkingen met
Bestuurders
Bestuurders en zaakvoerders, natuurlijke of rechtspersonen
die de vennootschap rechtstreeks of onrechtstreeks controleren
zonder verbonden ondernemingen te zijn, of andere ondernemingen die
door deze personen rechtstreeks ofonrechtstreeks gecontroleerd
worden
2022 2021
Uitstaande vorderingen op deze personen -
-
Voornaamste voorwaarden betreffende de vorderingen, interestvoet, looptijd,
eventueel afgeloste of afgeschreven bedragen of bedragen waarvan werd afgezien
Waarborgen toegestaan in hun voordeel -
-
Andere betekenisvolle verplichtingen aangegaan in hun voordeel -
-
Rechtstreekse en onrechtstreekse bezoldigingen en ten laste van de
resultatenrekening toegekende pensioenen, voor zover deze vermelding
niet uitsluitend of hoofdzakelijk betrekking heeft op de toestand van een
enkel identificeerbaar persoon
Aan bestuurders en zaakvoerders 444.624
467.196
Aan oud-bestuurders en oud-zaakvoerders 47.500
40.926
Commissaris
De commissaris(sen) en de personen met wie hij (zij) verbonden is
(zijn)
2022 2021
Bezoldiging van de commissaris(sen) 18.068
13.000
Bezoldiging voor uitzonderlijke werkzaamheden of bijzondere
opdrachten uitgevoerd binnen de vennootschap door de
commissaris(sen)
Andere controleopdrachten 3.057
-
Belastingadviesopdrachten -
-
Andere opdrachten buiten de revisorale opdrachten -
-
Bezoldiging voor uitzonderlijke werkzaamheden of bijzondere
opdrachten uitgevoerd binnen de vennootschap door personen met wie
de commissaris(sen) verbonden is (zijn)
Andere controleopdrachten -
-
Belastingadviesopdrachten -
-
Andere opdrachten buiten de revisorale opdrachten -
-
FINANCIÈRE DE TUBIZE - JAARLIJKS VERSLAG 2022
46
47
VERSLAG VAN DE COMMISSARIS OVER DE JAARREKENING
FINANCIÈ RE DE TUBIZE – JAARLIJKS FINANCIEEL VERSLAG 2022
19
Waarderingsregels
Algemene principes
De Raad van Bestuur heeft de waarderingsregels opgesteld overeenkomstig de bepalingen van het koninklijk besluit van 29
april 2019 tot uitvoering van het Wetboek van vennootschappen en verenigingen en rekening houdend met de specifieke
kenmerken van de Vennootschap.
Deze regels worden vastgesteld en de beoordelingen gebeuren vanuit het oogpunt van bedrijfscontinuïteit.
De beoordelingen voldoen aan de criteria van voorzichtigheid, billijkheid en goede trouw.
De uitgaven en inkomsten met betrekking tot het boekjaar of vorige boekjaren worden in aanmerking genomen, ongeacht de
datum van betaling of ontvangst van deze uitgaven en inkomsten, tenzij de werkelijke ontvangst van deze inkomsten onzeker
is.
De waarderingsregels zijn in vergelijking met het voorgaande jaar niet gewijzigd qua formulering of toepassing.
De balans wordt zodanig gepresenteerd dat een onderscheid wordt gemaakt tussen vlottende en niet-vlottende posten. Een
actief wordt ingedeeld als kortlopend wanneer het bestaat uit geldmiddelen of kasequivalenten, of wanneer de Vennootschap
verwacht het actief binnen twaalf maanden na de balansdatum te realiseren. Alle andere activa worden geclassificeerd als
vaste activa. Een schuld wordt kortlopend ("schulden op ten hoogste een jaar") wanneer de Vennootschap verwacht de schuld
binnen twaalf maanden na de balansdatum af te wikkelen of wanneer de schuld binnen twaalf maanden na de balansdatum
moet worden afgewikkeld en de Vennootschap geen onvoorwaardelijk recht heeft om de afwikkeling van de schuld ten minste
twaalf maanden na de balansdatum uit te stellen. Alle andere schulden worden ingedeeld als langlopende verplichtingen
("schulden op meer dan een jaar").
Specifieke regels
Financiële vaste activa
De investering in UCB is in de balans opgenomen tegen de aanschaffingswaarde minus eventuele daarmee verband houdende
afschrijvingen.
De aanschaffingswaarde is ofwel de aankoopprijs (aankoopprijs en eventuele rechtstreeks aan de overname toe te rekenen
kosten) ofwel de inbrengwaarde. Aan het einde van elk boekjaar wordt een waardering van de deelneming uitgevoerd, die
rekening houdt met zowel de financiële situatie, de rentabiliteit en de vooruitzichten van UCB als de beurswaarde ervan;
indien de geschatte waarde lager is dan de boekwaarde van de deelneming en indien, naar het oordeel van de raad van bestuur
die voorzichtig en te goeder trouw handelt, de aldus vastgestelde waardevermindering geheel of gedeeltelijk van duurzame
aard is, wordt een waardevermindering geboekt die gelijk is aan het duurzame deel van de waardevermindering.
Schulden
De schulden worden in de balans opgenomen tegen hun nominale waarde.
Liquide middelen
Liquide middelen worden in de balans opgenomen tegen hun nominale waarde.
BDO Bedrijfsrevisoren - BDO Réviseurs d'Entreprises BV/SRL, a company under Belgian law in the form of a private limited liability company, is a member of BDO International
Limited, a UK company limited by guarantee, and forms part of the international BDO network of independent member firms.
BDO is the brand name for the BDO network and for each of the BDO Member Firms.
BDO Bedrijfsrevisoren BV / BTW BE 0431.088.289 / RPR Brussel
BDO Réviseurs d'Entreprises SRL / TVA BE 0431.088.289 / RPM Bruxelles
Tél.: +32 (0)2 778 01 00
Fax: +32 (0)2 771 56 56
www.bdo.be
The Corporate Village
Da
Vincilaan 9, Box E.6
Elsinore Building
B
-1930 Zaventem
FINANCIERE DE TUBIZE SA
Verslag van de commissaris
aan de algemene vergadering
over het boekjaar afgesloten op 31 december 2022
BDO Bedrijfsrevisoren - BDO Réviseurs d'Entreprises BV/SRL, a company under Belgian law in the form of a private limited liability company, is a member of BDO International
Limited, a UK company limited by guarantee, and forms part of the international BDO network of independent member firms.
BDO is the brand name for the BDO network and for each of the BDO Member Firms.
BDO Bedrijfsrevisoren BV / BTW BE 0431.088.289 / RPR Brussel
BDO Réviseurs d'Entreprises SRL / TVA BE 0431.088.289 / RPM Bruxelles
Tél.: +32 (0)2 778 01 00
Fax: +32 (0)2 771 56 56
www.bdo.be
The Corporate Village
Da
Vincilaan 9, Box E.6
Elsinore Building
B
-1930 Zaventem
FINANCIERE DE TUBIZE SA
Verslag van de commissaris
aan de algemene vergadering
over het boekjaar afgesloten op 31 december 2022
Verslag van de commissaris
over de jaarrekening
FINANCIÈRE DE TUBIZE - JAARLIJKS VERSLAG 2022
48
49
VERSLAG VAN DE COMMISSARIS OVER DE JAARREKENING
FINANCIERE DE TUBIZE SA :
Verslag van de commissaris aan de algemene vergadering over het boekjaar afgesloten op 31 december 2022 2.
Kernpunten van de controle
De kernpunten van onze controle betreffen
de aangelegenheden, die naar ons
professioneel oordeel, het meest
significant waren bij de controle van de
jaarrekening van de huidige
verslagperiode. Deze aangelegenheden
zijn behandeld geweest in de context van
onze controle van de jaarrekening als
geheel en bij het vormen van ons oordeel
hierover. Wij verschaffen geen
afzonderlijk oordeel over deze
aangelegenheden.
WAARDERING VAN DE FINANCIËLE ACTIVA
Verwijzing naar de bijlages van de
jaarrekening: C6.4.2, C6.5.1, C6.19
Beschrijving van het kernpunt van de
controle
Per 31 december 2022 bedraagt de
financiële activa van de vennootschap
1.837.687.395,01 EUR en vertegenwoordigt
het 99,94% van het balanstotaal. Deze
rubriek bestaat uitsluitend uit de
deelneming in de genoteerde
vennootschap UCB NV
(ISIN:BE0003739530).
We beschouwen de controle van de
financiële activa als het kernpunt van de
controle van de vennootschap gezien het
relatief belang van deze rubriek in het
balanstotaal, alsook het theoretisch risico
verbonden aan de waardering van de
deelneming.
Manier waarop het kernpunt van de
controle werd uitgevoerd tijdens de audit
Onze controleopdracht bestond
voornamelijk uit de volgende procedures:
- We valideerden de eigenaar van de
deelneming van de gecontroleerde
vennootschap;
- We verifieerden of de weerhouden
waarde van de deelneming geen
blijvend waardeverlies vertoonde op
basis van de beschikbare informatie
omtrent zijn marktwaarde.
Verantwoordelijkheden van het
bestuursorgaan voor het opstellen van
de jaarrekening
Het bestuursorgaan is verantwoordelijk
voor het opstellen van de jaarrekening die
een getrouw beeld geeft in
overeenstemming met het in België van
toepassing zijnde boekhoudkundig
referentiestelsel, alsook voor de interne
beheersing die het bestuursorgaan
noodzakelijk acht voor het opstellen van
de jaarrekening die geen afwijking van
materieel belang bevat die het gevolg is
van fraude of van fouten.
Bij het opstellen van de jaarrekening is het
bestuursorgaan verantwoordelijk voor het
inschatten van de mogelijkheid van de
Vennootschap om haar continuïteit te
handhaven, het toelichten, indien van
toepassing, van aangelegenheden die met
continuïteit verband houden en het
gebruiken van de
continuïteitsveronderstelling, tenzij het
bestuursorgaan het voornemen heeft om
de Vennootschap te liquideren of om de
bedrijfsactiviteiten te beëindigen of geen
realistisch alternatief heeft dan dit te
doen.
Verantwoordelijkheden van de
commissaris voor de controle van de
jaarrekening
Onze doelstellingen zijn het verkrijgen van
een redelijke mate van zekerheid over de
vraag of de jaarrekening als geheel geen
afwijking van materieel belang bevat die
het gevolg is van fraude of van fouten en
het uitbrengen van een commissarisverslag
waarin ons oordeel is opgenomen. Een
redelijke mate van zekerheid is een hoog
niveau van zekerheid, maar is geen
FINANCIERE DE TUBIZE SA :
Verslag van de commissaris aan de algemene vergadering over het boekjaar afgesloten op 31 december 2022 2.
Kernpunten van de controle
De kernpunten van onze controle betreffen
de aangelegenheden, die naar ons
professioneel oordeel, het meest
significant waren bij de controle van de
jaarrekening van de huidige
verslagperiode. Deze aangelegenheden
zijn behandeld geweest in de context van
onze controle van de jaarrekening als
geheel en bij het vormen van ons oordeel
hierover. Wij verschaffen geen
afzonderlijk oordeel over deze
aangelegenheden.
WAARDERING VAN DE FINANCIËLE ACTIVA
Verwijzing naar de bijlages van de
jaarrekening: C6.4.2, C6.5.1, C6.19
Beschrijving van het kernpunt van de
controle
Per 31 december 2022 bedraagt de
financiële activa van de vennootschap
1.837.687.395,01 EUR en vertegenwoordigt
het 99,94% van het balanstotaal. Deze
rubriek bestaat uitsluitend uit de
deelneming in de genoteerde
vennootschap UCB NV
(ISIN:BE0003739530).
We beschouwen de controle van de
financiële activa als het kernpunt van de
controle van de vennootschap gezien het
relatief belang van deze rubriek in het
balanstotaal, alsook het theoretisch risico
verbonden aan de waardering van de
deelneming.
Manier waarop het kernpunt van de
controle werd uitgevoerd tijdens de audit
Onze controleopdracht bestond
voornamelijk uit de volgende procedures:
- We valideerden de eigenaar van de
deelneming van de gecontroleerde
vennootschap;
- We verifieerden of de weerhouden
waarde van de deelneming geen
blijvend waardeverlies vertoonde op
basis van de beschikbare informatie
omtrent zijn marktwaarde.
Verantwoordelijkheden van het
bestuursorgaan voor het opstellen van
de jaarrekening
Het bestuursorgaan is verantwoordelijk
voor het opstellen van de jaarrekening die
een getrouw beeld geeft in
overeenstemming met het in België van
toepassing zijnde boekhoudkundig
referentiestelsel, alsook voor de interne
beheersing die het bestuursorgaan
noodzakelijk acht voor het opstellen van
de jaarrekening die geen afwijking van
materieel belang bevat die het gevolg is
van fraude of van fouten.
Bij het opstellen van de jaarrekening is het
bestuursorgaan verantwoordelijk voor het
inschatten van de mogelijkheid van de
Vennootschap om haar continuïteit te
handhaven, het toelichten, indien van
toepassing, van aangelegenheden die met
continuïteit verband houden en het
gebruiken van de
continuïteitsveronderstelling, tenzij het
bestuursorgaan het voornemen heeft om
de Vennootschap te liquideren of om de
bedrijfsactiviteiten te beëindigen of geen
realistisch alternatief heeft dan dit te
doen.
Verantwoordelijkheden van de
commissaris voor de controle van de
jaarrekening
Onze doelstellingen zijn het verkrijgen van
een redelijke mate van zekerheid over de
vraag of de jaarrekening als geheel geen
afwijking van materieel belang bevat die
het gevolg is van fraude of van fouten en
het uitbrengen van een commissarisverslag
waarin ons oordeel is opgenomen. Een
redelijke mate van zekerheid is een hoog
niveau van zekerheid, maar is geen
BDO Bedrijfsrevisoren - BDO Réviseurs d'Entreprises BV/SRL, a company under Belgian law in the form of a private limited liability company, is a member of
BDO International Limited, a UK company limited by guarantee, and forms part of the international BDO network of independent
member firms.
BDO is the brand name for the BDO network and for each of the BDO Member Firms.
BDO Bedrijfsrevisoren BV / BTW BE 0431.088.289 / RPR Brussel
BDO Réviseurs d'Entreprises SRL / TVA BE 0431.088.289 / RPM Bruxelles
)
Tél.: +32 (0)2 778 01 00
Fax: +32 (0)2 771 56 56
www.bdo.be
The Corporate Village
Da Vincilaan 9, Box E.6
Elsinore Building
B-1930 Zaventem
VERSLAG VAN DE COMMISSARIS AAN DE ALGEMENE VERGADERING VAN
FINANCIERE DE TUBIZE SA OVER HET BOEKJAAR AFGESLOTEN OP
31 DECEMBER 2022
In het kader van de wettelijke controle van de jaarrekening van FINANCIERE DE TUBIZE SA (de
“Vennootschap”), leggen wij u ons commissarisverslag voor. Dit bevat ons verslag over de
jaarrekening en de overige door wet- en regelgeving gestelde eisen. Dit vormt een geheel en
is ondeelbaar.
Wij werden benoemd in onze hoedanigheid van commissaris door de algemene vergadering
van 30 april 2021, overeenkomstig het voorstel van het bestuursorgaan. Ons mandaat loopt af
op de datum van de algemene vergadering die beraadslaagt over de jaarrekening afgesloten
op 31 december 2023. Wij hebben de wettelijke controle van de jaarrekening van de
Vennootschap uitgevoerd gedurende twee opeenvolgende boekjaren.
Oordeel zonder voorbehoud
Wij hebben de wettelijke controle
uitgevoerd van de jaarrekening van de
Vennootschap, die de balans op
31 december 2022 omvat, alsook de
resultatenrekening van het boekjaar
afgesloten op die datum en de toelichting,
met een balanstotaal van
1.838.805.635,92 EUR en waarvan de
resultatenrekening afsluit met een winst
van het boekjaar van 85.169.887,90 EUR.
Naar ons oordeel geeft de jaarrekening
een getrouw beeld van het vermogen en
de financiële toestand van de
Vennootschap per 31 december 2022,
alsook van haar resultaten over het
boekjaar dat op die datum is afgesloten, in
overeenstemming met het in België van
toepassing zijnde boekhoudkundig
referentiestelsel.
Basis voor het oordeel zonder
voorbehoud
Wij hebben onze controle uitgevoerd
volgens de internationale
controlestandaarden (ISA’s) zoals van
toepassing in België. Onze
verantwoordelijkheden op grond van deze
standaarden zijn verder beschreven in de
sectie “Verantwoordelijkheden van de
commissaris voor de controle van de
jaarrekening” van ons verslag. Wij hebben
alle deontologische vereisten die relevant
zijn voor de controle van de jaarrekening
in België nageleefd, met inbegrip van deze
met betrekking tot de onafhankelijkheid.
Wij hebben van het bestuursorgaan en van
de aangestelden van de Vennootschap de
voor onze controle vereiste ophelderingen
en inlichtingen verkregen.
Wij zijn van mening dat de door ons
verkregen controle-informatie voldoende
en geschikt is als basis voor ons oordeel.
VERSLAG OVER DE JAARREKENING
BDO Bedrijfsrevisoren - BDO Réviseurs d'Entreprises BV/SRL, a company under Belgian law in the form of a private limited liability company, is a member of
BDO International Limited, a UK company limited by guarantee, and forms part of the international BDO network of independent
member firms.
BDO is the brand name for the BDO network and for each of the BDO Member Firms.
BDO Bedrijfsrevisoren BV / BTW BE 0431.088.289 / RPR Brussel
BDO Réviseurs d'Entreprises SRL / TVA BE 0431.088.289 / RPM Bruxelles
)
Tél.: +32 (0)2 778 01 00
Fax: +32 (0)2 771 56 56
www.bdo.be
The Corporate Village
Da Vincilaan 9, Box E.6
Elsinore Building
B-1930 Zaventem
VERSLAG VAN DE COMMISSARIS AAN DE ALGEMENE VERGADERING VAN
FINANCIERE DE TUBIZE SA OVER HET BOEKJAAR AFGESLOTEN OP
31 DECEMBER 2022
In het kader van de wettelijke controle van de jaarrekening van FINANCIERE DE TUBIZE SA (de
“Vennootschap”), leggen wij u ons commissarisverslag voor. Dit bevat ons verslag over de
jaarrekening en de overige door wet- en regelgeving gestelde eisen. Dit vormt een geheel en
is ondeelbaar.
Wij werden benoemd in onze hoedanigheid van commissaris door de algemene vergadering
van 30 april 2021, overeenkomstig het voorstel van het bestuursorgaan. Ons mandaat loopt af
op de datum van de algemene vergadering die beraadslaagt over de jaarrekening afgesloten
op 31 december 2023. Wij hebben de wettelijke controle van de jaarrekening van de
Vennootschap uitgevoerd gedurende twee opeenvolgende boekjaren.
Oordeel zonder voorbehoud
Wij hebben de wettelijke controle
uitgevoerd van de jaarrekening van de
Vennootschap, die de balans op
31 december 2022 omvat, alsook de
resultatenrekening van het boekjaar
afgesloten op die datum en de toelichting,
met een balanstotaal van
1.838.805.635,92 EUR en waarvan de
resultatenrekening afsluit met een winst
van het boekjaar van 85.169.887,90 EUR.
Naar ons oordeel geeft de jaarrekening
een getrouw beeld van het vermogen en
de financiële toestand van de
Vennootschap per 31 december 2022,
alsook van haar resultaten over het
boekjaar dat op die datum is afgesloten, in
overeenstemming met het in België van
toepassing zijnde boekhoudkundig
referentiestelsel.
Basis voor het oordeel zonder
voorbehoud
Wij hebben onze controle uitgevoerd
volgens de internationale
controlestandaarden (ISA’s) zoals van
toepassing in België. Onze
verantwoordelijkheden op grond van deze
standaarden zijn verder beschreven in de
sectie “Verantwoordelijkheden van de
commissaris voor de controle van de
jaarrekening” van ons verslag. Wij hebben
alle deontologische vereisten die relevant
zijn voor de controle van de jaarrekening
in België nageleefd, met inbegrip van deze
met betrekking tot de onafhankelijkheid.
Wij hebben van het bestuursorgaan en van
de aangestelden van de Vennootschap de
voor onze controle vereiste ophelderingen
en inlichtingen verkregen.
Wij zijn van mening dat de door ons
verkregen controle-informatie voldoende
en geschikt is als basis voor ons oordeel.
VERSLAG OVER DE JAARREKENING
FINANCIÈRE DE TUBIZE - JAARLIJKS VERSLAG 2022
50
51
VERSLAG VAN DE COMMISSARIS OVER DE JAARREKENING
FINANCIERE DE TUBIZE SA :
Verslag van de commissaris aan de algemene vergadering over het boekjaar afgesloten op 31 december 2022 3.
garantie dat een controle die
overeenkomstig de ISA’s is uitgevoerd
altijd een afwijking van materieel belang
ontdekt wanneer die bestaat. Afwijkingen
kunnen zich voordoen als gevolg van
fraude of fouten en worden als van
materieel belang beschouwd indien
redelijkerwijs kan worden verwacht dat
zij, individueel of gezamenlijk, de
economische beslissingen genomen door
gebruikers op basis van deze jaarrekening,
beïnvloeden.
Bij de uitvoering van onze controle leven
wij het wettelijk, reglementair en
normatief kader dat van toepassing is op
de controle van de jaarrekening in België
na. Een wettelijke controle biedt evenwel
geen zekerheid omtrent de toekomstige
levensvatbaarheid van de Vennootschap,
noch omtrent de efficiëntie of de
doeltreffendheid waarmee het
bestuursorgaan de bedrijfsvoering van de
Vennootschap ter hand heeft genomen of
zal nemen. Onze verantwoordelijkheden
inzake de door het bestuursorgaan
gehanteerde continuïteitsveronderstelling
staan hieronder beschreven.
Als deel van een controle uitgevoerd
overeenkomstig de ISA’s, passen wij
professionele oordeelsvorming toe en
handhaven wij een professioneel-kritische
instelling gedurende de controle. We
voeren tevens de volgende
werkzaamheden uit:
• het identificeren en inschatten van de
risico’s dat de jaarrekening een
afwijking van materieel belang bevat
die het gevolg is van fraude of van
fouten, het bepalen en uitvoeren van
controlewerkzaamheden die op deze
risico’s inspelen en het verkrijgen van
controle-informatie die voldoende en
geschikt is als basis voor ons oordeel.
Het risico van het niet detecteren van
een van materieel belang zijnde
afwijking is groter indien die afwijking
het gevolg is van fraude dan indien zij
het gevolg is van fouten, omdat bij
fraude sprake kan zijn van
samenspanning, valsheid in geschrifte,
het opzettelijk nalaten om transacties
vast te leggen, het opzettelijk verkeerd
voorstellen van zaken of het doorbreken
van de interne beheersing;
• het verkrijgen van inzicht in de interne
beheersing die relevant is voor de
controle, met als doel
controlewerkzaamheden op te zetten
die in de gegeven omstandigheden
geschikt zijn maar die niet zijn gericht
op het geven van een oordeel over de
effectiviteit van de interne beheersing
van de Vennootschap;
• het evalueren van de geschiktheid van
de gehanteerde grondslagen voor
financiële verslaggeving en het
evalueren van de redelijkheid van de
door het bestuursorgaan gemaakte
schattingen en van de daarop betrekking
hebbende toelichtingen;
• het concluderen of de door het
bestuursorgaan gehanteerde
continuïteitsveronderstelling
aanvaardbaar is, en het concluderen, op
basis van de verkregen controle-
informatie, of er een onzekerheid van
materieel belang bestaat met
betrekking tot gebeurtenissen of
omstandigheden die significante twijfel
kunnen doen ontstaan over de
mogelijkheid van de Vennootschap om
haar continuïteit te handhaven. Indien
wij concluderen dat er een onzekerheid
van materieel belang bestaat, zijn wij
ertoe gehouden om de aandacht in ons
commissarisverslag te vestigen op de
daarop betrekking hebbende
toelichtingen in de jaarrekening, of,
indien deze toelichtingen inadequaat
zijn, om ons oordeel aan te passen.
Onze conclusies zijn gebaseerd op de
controle-informatie die verkregen is tot
de datum van ons commissarisverslag.
Toekomstige gebeurtenissen of
FINANCIERE DE TUBIZE SA :
Verslag van de commissaris aan de algemene vergadering over het boekjaar afgesloten op 31 december 2022 3.
garantie dat een controle die
overeenkomstig de ISA’s is uitgevoerd
altijd een afwijking van materieel belang
ontdekt wanneer die bestaat. Afwijkingen
kunnen zich voordoen als gevolg van
fraude of fouten en worden als van
materieel belang beschouwd indien
redelijkerwijs kan worden verwacht dat
zij, individueel of gezamenlijk, de
economische beslissingen genomen door
gebruikers op basis van deze jaarrekening,
beïnvloeden.
Bij de uitvoering van onze controle leven
wij het wettelijk, reglementair en
normatief kader dat van toepassing is op
de controle van de jaarrekening in België
na. Een wettelijke controle biedt evenwel
geen zekerheid omtrent de toekomstige
levensvatbaarheid van de Vennootschap,
noch omtrent de efficiëntie of de
doeltreffendheid waarmee het
bestuursorgaan de bedrijfsvoering van de
Vennootschap ter hand heeft genomen of
zal nemen. Onze verantwoordelijkheden
inzake de door het bestuursorgaan
gehanteerde continuïteitsveronderstelling
staan hieronder beschreven.
Als deel van een controle uitgevoerd
overeenkomstig de ISA’s, passen wij
professionele oordeelsvorming toe en
handhaven wij een professioneel-kritische
instelling gedurende de controle. We
voeren tevens de volgende
werkzaamheden uit:
• het identificeren en inschatten van de
risico’s dat de jaarrekening een
afwijking van materieel belang bevat
die het gevolg is van fraude of van
fouten, het bepalen en uitvoeren van
controlewerkzaamheden die op deze
risico’s inspelen en het verkrijgen van
controle-informatie die voldoende en
geschikt is als basis voor ons oordeel.
Het risico van het niet detecteren van
een van materieel belang zijnde
afwijking is groter indien die afwijking
het gevolg is van fraude dan indien zij
het gevolg is van fouten, omdat bij
fraude sprake kan zijn van
samenspanning, valsheid in geschrifte,
het opzettelijk nalaten om transacties
vast te leggen, het opzettelijk verkeerd
voorstellen van zaken of het doorbreken
van de interne beheersing;
• het verkrijgen van inzicht in de interne
beheersing die relevant is voor de
controle, met als doel
controlewerkzaamheden op te zetten
die in de gegeven omstandigheden
geschikt zijn maar die niet zijn gericht
op het geven van een oordeel over de
effectiviteit van de interne beheersing
van de Vennootschap;
• het evalueren van de geschiktheid van
de gehanteerde grondslagen voor
financiële verslaggeving en het
evalueren van de redelijkheid van de
door het bestuursorgaan gemaakte
schattingen en van de daarop betrekking
hebbende toelichtingen;
• het concluderen of de door het
bestuursorgaan gehanteerde
continuïteitsveronderstelling
aanvaardbaar is, en het concluderen, op
basis van de verkregen controle-
informatie, of er een onzekerheid van
materieel belang bestaat met
betrekking tot gebeurtenissen of
omstandigheden die significante twijfel
kunnen doen ontstaan over de
mogelijkheid van de Vennootschap om
haar continuïteit te handhaven. Indien
wij concluderen dat er een onzekerheid
van materieel belang bestaat, zijn wij
ertoe gehouden om de aandacht in ons
commissarisverslag te vestigen op de
daarop betrekking hebbende
toelichtingen in de jaarrekening, of,
indien deze toelichtingen inadequaat
zijn, om ons oordeel aan te passen.
Onze conclusies zijn gebaseerd op de
controle-informatie die verkregen is tot
de datum van ons commissarisverslag.
Toekomstige gebeurtenissen of
FINANCIÈRE DE TUBIZE - JAARLIJKS VERSLAG 2022
52
53
Agenda van de Aandeelhouder
AGENDA VAN DE AANDEELHOUDER
28/04/2023 Algemene vergadering
5/05/2023 Dividenduitkering
29/07/2023 Publicatie van de halfjaarrresultaten
FINANCIERE DE TUBIZE SA :
Verslag van de commissaris aan de algemene vergadering over het boekjaar afgesloten op 31 december 2022 5.
verkregen in de controle, of het
jaarverslag een afwijking van materieel
belang bevat, hetzij informatie die onjuist
vermeld is of anderszins misleidend is. In
het licht van de werkzaamheden die wij
hebben uitgevoerd, dienen wij u geen
afwijking van materieel belang te melden.
Vermeldingen betreffende de
onafhankelijkheid
Ons bedrijfsrevisorenkantoor en ons
netwerk hebben geen opdrachten die
onverenigbaar zijn met de wettelijke
controle van de jaarrekening verricht, en
ons bedrijfsrevisorenkantoor is in de loop
van ons mandaat onafhankelijk gebleven
tegenover de Vennootschap.
Europees uniform elektronisch formaat
(ESEF)
Wij hebben ook, overeenkomstig de
Ontwerpnorm van het Instituut van de
Bedrijfsrevisoren van 25 november 2021
inzake de controle van de
overeenstemming van de financiële
overzichten met het Europees uniform
elektronisch formaat (hierna “ESEF”), de
controle uitgevoerd van de
overeenstemming van het ESEF-formaat
met de technische reguleringsnormen
vastgelegd door de Europese Gedelegeerde
Verordening nr. 2019/815 van 17
december 2018 (hierna: “Gedelegeerde
Verordening”).
Het bestuursorgaan is verantwoordelijk
voor het opstellen, in overeenstemming
met de ESEF vereisten, van de financiële
overzichten in de vorm van een
elektronisch bestand in ESEF-formaat
(hierna “financiële overzichten”)
opgenomen in het jaarlijks financieel
verslag.
Het is onze verantwoordelijkheid
voldoende en geschikte onderbouwende
informatie te verkrijgen om te
concluderen dat het formaat van de
digitale financiële overzichten in alle van
materieel belang zijnde opzichten voldoen
aan de ESEF-vereisten krachtens de
Gedelegeerde Verordening.
Op basis van de door ons uitgevoerde
werkzaamheden zijn wij van oordeel dat
het formaat van de digitale financiële
overzichten opgenomen in het jaarlijks
financieel verslag van Financière de Tubize
SA per 31 december 2022 in alle van
materieel belang zijnde opzichten in
overeenstemming zijn met de ESEF-
vereisten krachtens de Gedelegeerde
Verordening.
Andere vermeldingen
• Onverminderd formele aspecten van
ondergeschikt belang, werd de
boekhouding gevoerd in
overeenstemming met de in België van
toepassing zijnde wettelijke en
bestuursrechtelijke voorschriften.
• De resultaatverwerking, die aan de
algemene vergadering wordt
voorgesteld, stemt overeen met de
wettelijke en statutaire bepalingen.
• Wij dienen u geen verrichtingen of
beslissingen mede te delen die in
overtreding met de statuten of het
Wetboek van vennootschappen en
verenigingen zijn gedaan of genomen.
• Huidig verslag is consistent met onze
aanvullende verklaring aan het
auditcomité bedoeld in artikel 11 van de
verordening (EU) nr. 537/2014.
Brussel, 24 februari 2023
BDO Bedrijfsrevisoren BV
Commissaris
Vertegenwoordigd door Christophe
COLSON
*
Bedrijfsrevisor
*Optredend voor een vennootschap
FINANCIERE DE TUBIZE SA :
Verslag van de commissaris aan de algemene vergadering over het boekjaar afgesloten op 31 december 2022 5.
verkregen in de controle, of het
jaarverslag een afwijking van materieel
belang bevat, hetzij informatie die onjuist
vermeld is of anderszins misleidend is. In
het licht van de werkzaamheden die wij
hebben uitgevoerd, dienen wij u geen
afwijking van materieel belang te melden.
Vermeldingen betreffende de
onafhankelijkheid
Ons bedrijfsrevisorenkantoor en ons
netwerk hebben geen opdrachten die
onverenigbaar zijn met de wettelijke
controle van de jaarrekening verricht, en
ons bedrijfsrevisorenkantoor is in de loop
van ons mandaat onafhankelijk gebleven
tegenover de Vennootschap.
Europees uniform elektronisch formaat
(ESEF)
Wij hebben ook, overeenkomstig de
Ontwerpnorm van het Instituut van de
Bedrijfsrevisoren van 25 november 2021
inzake de controle van de
overeenstemming van de financiële
overzichten met het Europees uniform
elektronisch formaat (hierna “ESEF”), de
controle uitgevoerd van de
overeenstemming van het ESEF-formaat
met de technische reguleringsnormen
vastgelegd door de Europese Gedelegeerde
Verordening nr. 2019/815 van 17
december 2018 (hierna: “Gedelegeerde
Verordening”).
Het bestuursorgaan is verantwoordelijk
voor het opstellen, in overeenstemming
met de ESEF vereisten, van de financiële
overzichten in de vorm van een
elektronisch bestand in ESEF-formaat
(hierna “financiële overzichten”)
opgenomen in het jaarlijks financieel
verslag.
Het is onze verantwoordelijkheid
voldoende en geschikte onderbouwende
informatie te verkrijgen om te
concluderen dat het formaat van de
digitale financiële overzichten in alle van
materieel belang zijnde opzichten voldoen
aan de ESEF-vereisten krachtens de
Gedelegeerde Verordening.
Op basis van de door ons uitgevoerde
werkzaamheden zijn wij van oordeel dat
het formaat van de digitale financiële
overzichten opgenomen in het jaarlijks
financieel verslag van Financière de Tubize
SA per 31 december 2022 in alle van
materieel belang zijnde opzichten in
overeenstemming zijn met de ESEF-
vereisten krachtens de Gedelegeerde
Verordening.
Andere vermeldingen
• Onverminderd formele aspecten van
ondergeschikt belang, werd de
boekhouding gevoerd in
overeenstemming met de in België van
toepassing zijnde wettelijke en
bestuursrechtelijke voorschriften.
• De resultaatverwerking, die aan de
algemene vergadering wordt
voorgesteld, stemt overeen met de
wettelijke en statutaire bepalingen.
• Wij dienen u geen verrichtingen of
beslissingen mede te delen die in
overtreding met de statuten of het
Wetboek van vennootschappen en
verenigingen zijn gedaan of genomen.
• Huidig verslag is consistent met onze
aanvullende verklaring aan het
auditcomité bedoeld in artikel 11 van de
verordening (EU) nr. 537/2014.
Brussel, 24 februari 2023
BDO Bedrijfsrevisoren BV
Commissaris
Vertegenwoordigd door Christophe
COLSON
*
Bedrijfsrevisor
*Optredend voor een vennootschap
55
FINANCIÈRE DE TUBIZE - JAARLIJKS VERSLAG 2022
54
Financière de Tubize NV
Researchdreef 60, 1070 Brussel (België)
Ondernemingsnummer: BE 0403 216 429
www.financiere-tubize.be
Contact: eric.nys@financiere-tubize.be
FINANCIÈRE DE TUBIZE - JAARLIJKS VERSLAG 2022
56
